Document actualisé de politique sectorielle de la Microfinance et Plan d’Action (2008-2013)

1. INTRODUCTION GENERALE..................................................................................1 1.1. Concept et Vision ...................................................................................................... 1 1.1.1. Concept de microfinance .................................................................................................1 1.1.2. Situation mondiale ..........................................................................................................1 1.1.3. Situation dans l’UEMOA ...................................................................................................2 1.1.4. Microfinance et OMD .......................................................................................................4 1.1.5. Approche sectorielle ........................................................................................................4 1.2. Processus participatif................................................................................................. 4 1.2.1. Principales étapes ...........................................................................................................4 1.2.2. Conception et élaboration du document ............................................................................6 1.2.3. Approbation et diffusion ..................................................................................................7 1.2.4. Mise en œuvre................................................................................................................7 1.2.5. Réactualisation du plan d’action et de son budget ..............................................................7 1.3. Structure du Document ............................................................................................. 8

2. CONTEXTE GENERAL.............................................................................................9 2.1. Géographie, population et découpage administratif ..................................................... 9 2.2. Contexte socio-économique et politique...................................................................... 9 2.3. Politiques macro-économiques ................................................................................... 9 2.4. Pauvreté et politiques mises en œuvre ..................................................................... 10 2.5. Situation du secteur financier et bancaire ................................................................. 10

3. ANALYSE DU SECTEUR DE LA MICROFINANCE ................................................. 11 3.1. Description du secteur............................................................................................. 11 3.1.1. Typologie des institutions et modalités d’intervention ....................................................... 11 3.1.2. Situation du secteur : résultats et poids des grands réseaux ............................................. 11 3.1.3. Professionnalisation des institutions : atouts et contraintes ............................................... 13 3.1.4. Viabilité et pérennité ..................................................................................................... 14 3.1.5. Finance rurale : situation, contraintes et opportunités ...................................................... 15 3.2. Environnement légal et réglementaire ...................................................................... 15 3.2.1. Situation juridique des SFD : problèmes et principales innovations de la Nouvelle Loi.......... 15 3.2.2. Contrôle et supervision des SFD ..................................................................................... 16 3.2.3. Dispositifs réglementaires non spécifiques aux SFD .......................................................... 16 3.3. Options du Gouvernement et cadre institutionnel ...................................................... 17 3.3.1. Options du Gouvernement ............................................................................................. 17 3.3.2. Tutelle des SFD............................................................................................................. 17 3.3.3. Promotion des SFD........................................................................................................ 18 3.3.4. Coordination et concertation .......................................................................................... 18 3.3.5. Défense des intérêts et moralisation de la profession ....................................................... 19 3.4. Offre de produits et services de microfinance............................................................ 19 3.4.1. Activités de crédit ......................................................................................................... 19 3.4.2. Activités de dépôt ......................................................................................................... 19 3.5. Demande de produits et services de microfinance ..................................................... 20 3.6. Microfinance et financement des MPE et PME ........................................................... 20 II 3.7. Relations entre Banques et SFD ............................................................................... 21 3.8. Appuis au secteur ................................................................................................... 22 3.8.1. Principaux programmes des bailleurs de fonds................................................................. 22 3.8.2. Appuis techniques ......................................................................................................... 22 3.8.3. Actions et programmes de formation .............................................................................. 22

4. CONTRAINTES ET FAIBLESSES, ATOUTS ET OPPORTUNITES ........................... 24 4.1. Contraintes et faiblesses.......................................................................................... 24 4.2. Atouts et opportunités............................................................................................. 24 4.3. Opportunités d'investissement ................................................................................. 25

5. POLITIQUE NATIONALE DE MICROFINANCE .................................................... 26 5.1. Principes généraux .................................................................................................. 26 5.2. Rôles des acteurs .................................................................................................... 26

6. STRATEGIE NATIONALE DE MICROFINANCE .................................................... 28 6.1. Justification et bien fondé........................................................................................ 28 6.2. Vision de développement......................................................................................... 28 6.3. Objectifs et finalité .................................................................................................. 29 6.4. Objectifs immédiats................................................................................................. 29 6.5. Axes stratégiques.................................................................................................... 29 6.5.1. Axe stratégique 1 : Amélioration de l’environnement légal et réglementaire pour un développement sécurisé du secteur.......................................................................................... 29 6.5.2. Axe stratégique 2 : Offre viable et pérenne de produits et services adaptés, diversifiés et en augmentation, notamment dans les zones non encore couvertes par des SFD professionnels........ 30 6.5.3. Axe stratégique 3 : Articulation renforcée entre SFD et Banques, favorisant le financement des MPE et PME, et une intégration du secteur de la microfinance au secteur financier................. 30 6.5.4. Axe stratégique 4 : Un cadre institutionnel permettant une gestion articulée et concertée du secteur et de la politique sectorielle ......................................................................................... 31 6.6. Impacts attendus .................................................................................................... 32 6.7. Résultats attendus .................................................................................................. 32 6.8. Mise en œuvre........................................................................................................ 32 6.8.1. Quelques principes........................................................................................................ 32 6.8.2. Le plan d’action ............................................................................................................ 33 6.8.3. Rôles et responsabilités des principaux acteurs ................................................................ 33 6.8.4. Les actions de renforcement des capacités ...................................................................... 35 6.8.5. Opérationnalisation de la Politique Sectorielle .................................................................. 36 Annexe 1 : Données statistiques des principales institutions au 31 décembre 2007 (données financières en FCFA).................................................................................a Annexe 2 : Situation globale du secteur de la microfinance au Sénégal .................b Annexe 3 : Estimation de la demande potentielle : période 2005 - 2010................ c Annexe 4 : Plan d’action 2008 – 2013......................................................................e III SIGLES ET ABREVIATIONS ACEP Alliance du Crédit et d’Epargne pour la Production AFD Agence Française de développement AGETIP Agence d’Exécution des travaux d’Intérêts Publics APIMEC Association Professionnelle des Institutions Mutualistes d'Épargne et de Crédit AP/SFD Association Professionnelle des Systèmes Financiers Décentralisés ASACASE Association Sénégalaise Pour l’Appui et la Création d’Activités Socio-Economiques AT/ CPEC Assistance Technique aux Caisses Populaires d'Épargne et de Crédit BCEAO Banque Centrale des États de l'Afrique de l’Ouest BRVM Bourse Régionale de Valeurs Mobilières Programme de renforcement des Capacités des Institutions de Microfinance en Afrique CAPAF Francophone CEC Caisse d'Épargne et de Crédit CEDEAO Communauté Économique des États de l'Afrique de l'Ouest CGAP Groupe Consultatif d’Assistance aux Pauvres CMD Crédit Municipal de Dakar CMS Crédit Mutuel du Sénégal CNC Comité National de Coordination des Activités de Microfinance CNCAS Caisse Nationale de Crédit Agricole du Sénégal CONACAP Conseil National Pour la Promotion et le Développement CRS Catholic Relief Service DID Développement International Desjardins DSRP Document de Stratégie de Réduction de la Pauvreté FCB Fonds de Contrepartie Belge FCSS Fonds de Contrepartie Sénégalo-Suisse FDEA Femme Développement Entreprise en Afrique FENAGIE Fédération Nationale des Groupements d’Intérêts Economique de Pêche FPE Fonds de Promotion Economique GEC Groupement d'Épargne et de Crédit GVEC Groupement Villageois d'Épargne et de Crédit IMF Institutions de Microfinance MEC Mutuelle d'Épargne et de Crédit MECMU Mutuelle d'Épargne et de Crédit de la Municipalité de Dakar MFSNEFMF Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance PAME Programme d’Appui à Micro – Entreprise PNLP Programme National de Lutte contre la Pauvreté PROFEMU Programme des Femmes en Milieu Urbain RECEC Réseau des caisses d’Epargne et de Crédit des Femmes de Dakar REMECU Réseau de Mutuelles d’Epargne et de Crédit de l’UNACOIS SFD Systèmes Financiers Décentralisés SMS Structure Ministérielle de Suivi UEMOA Union Économique et Monétaire Ouest Africaine UMEC Union des Mutuelles d’Epargne et de Crédit UMECU Union des Mutuelles d’Epargne et de Crédit de l’Unacois UM / PAMECAS Union des Mutuelles du Partenariat pour la Mobilisation de l’Epargne et le Crédit au Sénégal 1

1. INTRODUCTION GENERALE 1.1. Concept et Vision 1.1.1. Concept de microfinance

1. La microfinance fait référence à l’offre de services financiers aux populations pauvres et à faibles revenus, qui ont peu ou n’ont pas accès aux services financiers bancaires, dans le but de satisfaire les besoins de leur ménage ou de leurs activités économiques et professionnelles. Les services financiers dont il s’agit ici sont principalement de deux types, épargne et crédit, auxquels s’ajoutent maintenant les assurances et les services de transfert.

2. Une institution de microfinance est une entreprise financière qui doit, à terme, couvrir ses dépenses et dégager une marge sans appui extérieur pour être viable et continuer à offrir ses services. Par ailleurs, les clients des institutions de microfinance ont besoin des services financiers pour, entre autre, sécuriser leurs disponibilités et mener principalement des activités économiques.

3. Cependant, au-delà de leur fonction d’intermédiation financière, de nombreuses institutions de microfinance (IMF) jouent un rôle d’intermédiation sociale à travers notamment les modalités suivantes : groupes de solidarité, formation des clients, renforcement de la confiance en soi, participation à la gestion.

4. Les études d’impact et les expériences accumulées ont fait évoluer le concept et confirmer un certain nombre de principes et d’acquis parmi lesquels 1 : - la microfinance constitue un puissant instrument dans la lutte pour la réduction de la pauvreté ; - l’accès, de manière durable, d’un grand nombre de pauvres à des produits et services financiers, requiert l’atteinte par les IMF de l’autosuffisance financière ; - l’intégration de la microfinance dans le secteur financier global est une condition de développement de sa portée ; - les pauvres ont besoin, non seulement de crédit, mais aussi d’une variété d’autres services financiers tels que l’épargne, les services de paiement, l’assurance… ; - le crédit n’est pas toujours approprié pour toutes les situations : des catégories de personnes qui ne disposent d’aucun revenu, ni de moyens de remboursement de prêts, ont certainement besoin d’autres formes d’appui avant d’être élligibles au crédit ; - le renforcement des capacités (institutionnelles et humaines) constitue un défi majeur du secteur de la microfinance ; - les systèmes d’information de gestion constituent des impératifs pour tous les acteurs dans l’optique de la viabilté et de la maîtrise des risques ; - le rôle des gouvernements est important dans la création d’un environnement favorable au développement du secteur. 1.1.2. Situation mondiale

5. Bien que l’on ait assisté, ces dernières années, à une forte croissance des institutions de microfinance (IMF) de par le monde, la demande de services de microfinance reste largement insatisfaite. En effet, sur une demande globale estimée à 500 millions de familles, seules 30 millions seraient touchées en 2002. Sur les continents, la couverture est très inégale. En Asie : 9,3% des familles les plus pauvres seraient touchées contre seulement 6% en Amérique Latine et en Afrique. 1 Ces principes généraux développés par le Groupe Consultatif d’Assistance aux Pauvres (CGAP) ont été endossés par le sommet du G8 de juin 2004. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 2 2 1.1.3. Situation dans l’UEMOA

6. Dans la région de l’UEMOA, Les pratiques d’épargne et de crédit (tontines, clubs d’épargne, caisses de solidarité, fonds rotatifs, coopératives d’épargne et de crédit) ont des origines lointaines. Cependant, la microfinance, en tant que secteur organisé, et sa contribution au développement économique ne sont reconnues qu’il y a une quinzaine d’années.

7. Les organisations qui opèrent dans le secteur peuvent être classées en trois catégories : - les institutions d'épargne et de crédit ; - les expériences de crédit direct ; - les Projets à volet crédit et les ONG qui ne font pas du crédit leur activité principale.

8. D’après les données de la Direction des Systèmes Financiers décentralisés de la Banque Centrale des Etats de l’Afrique de l’Ouest (DSFD/BCEAO), le secteur a évolué comme suit au cours de la période 1993 – 2003 : - le nombre d’institutions a été multiplié par 6 atteignant 620 au 31 décembre 2003 ; - le nombre de points de services (caisses de base, agences et bureaux…) est passé de 1136 à 2597 ; - le nombre de clients/membres servis par ces institutions qui était de moins de 313 000 en 1993 a atteint 4 millions en décembre 2003 ; - les dépôts collectés passent de 12,8 milliards FCFA en 1994 à 204,7 milliards FCFA à fin 2003 ; - les prêts octroyés par ces institutions ont été multipliés par 10 au cours de la période considérée passant de 19,4 milliards à 200 milliards FCFA ; - des crédits en souffrance atteignent 8% de l’encours au 31 décembre 2003.

9. Les Institutions de Microfinance (IMF) de la région UEMOA sont majoritairement des coopératives d’épargne et de crédit (Coopec). Ensemble, ces Coopec concentrent 87% des 4 millions de clients touchés en 2003, gèrent 95% des dépôts et 80% des encours de crédit. Dix (10) IMF sur les 620 recensées en 2003 disposent de 80% des dépôts collectés et des opérations de crédit dans la région. Dans chaque pays de l’union, une ou deux institutions représentent plus de 50% des activités du secteur.

10. Dans la zone UEMOA, le secteur de la microfinance est régi par une loi sur les structures mutualistes d'épargne et de crédit, adoptée au niveau de chaque pays sur la base du cadre général de la législation dite loi "PARMEC", et ses décrets d'application 3 . Dans le cadre de cette réglementation, les structures mutualistes peuvent être agréées et leurs institutions de base reconnues par les ministères des finances, sur la base de demandes examinées par les cellules de suivi des SFD desdits ministères avec la collaboration de la BCEAO.

11. Cette loi a pour objectifs : - la protection des déposants en vue d’accroître la crédibilité des institutions et partant, d’augmenter leur capacité de mobilisation de l’épargne ; - la sécurité des opérations par l’instauration de règles prudentielles propres à prévenir des abus pour préserver la viabilité des institutions ; 2 L’Union Economique et Monétaire Ouest Africaine (UEMOA) regroupe huit pays (Bénin, Burkina, Côte d’Ivoire, Guinée-Bissau, Mali, Niger, Sénégal et Togo) de l’Afrique de l’Ouest. Ces pays s’étendent sur une superficie totale de 3 516 200 km² et comptaient en 2001 environ 73,5 millions d’habitants. Le taux de croissance de la population au sein de cette union varie entre 1,9% et 3,3%. 3 Par ce nom générique usuel, il faut entendre l'ensemble des lois nationales et décrets d'application élaborés par chaque pays sur la base du document adopté sur la législation des mutuelles d'épargne et de crédit dans le cadre de l'exécution du Programme d'Appui à la Réglementation sur les Mutuelles d'Epargne et de Crédit (PARMEC). République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 3 - le renforcement de la capacité et de l’autonomie financière de ces institutions par leur regroupement en réseau.

12. Elle a été depuis son adoption un outil majeur de développement de la microfinance en Afrique de l’Ouest en sécurisant la collecte de l’épargne, en aidant à la maîtrise de la gestion de crédit et en contribuant à la professionnalisation des IMF.

13. Les structures non mutualistes peuvent signer des conventions avec le ministère chargé des finances pour mener leurs opérations. Afin d'exercer le suivi, le contrôle et la tutelle des SFD, les ministères des finances des pays membres se sont dotés de cellules de suivi et de contrôle.

14. Le cadre réglementaire a été complété par les instructions de la BCEAO relatives au contenu et aux modalités de collecte et d'organisation de l'information financière concernant les SFD. Cependant, il suscite des controverses relatives notamment à l’orientation mutualiste et ses incidences institutionnelles d'une part, et au taux d’usure 4 et ses conséquences sur la viabilité des IMF d’autre part.

15. Malgré des avancées régionales significatives en termes de clientèle, de collecte de l'épargne et d’allocation de crédit, le secteur se trouve confronté aux défis suivants, touchant davantage les grands réseaux mutualistes : - la maîtrise de la croissance et l'application des principes de bonne gouvernance ; - une meilleure organisation comptable et financière pour disposer de systèmes d'information et de gestion performants ; - la formation et l'élaboration d'outils performants de contrôle ; - la qualité et le développement de l’offre de services ; - la recherche de la viabilité et de la pérennité.

16. C’est pourquoi, des grands réseaux mutualistes se regroupent et tentent de trouver en commun des leviers techniques et financiers pouvant leur permettre de développer leur marché respectif à travers une offre de produits et services diversifiés et rentables.

17. En outre, à l'initiative de la DSFD/BCEAO, une mobilisation générale des intervenants dans le secteur s'organise pour trouver des solutions adaptées à la situation de crise que connaissent certains de ces grands réseaux. Dans son nouveau programme régional en cours d’élaboration, la DSFD/BCEAO met l’accent sur les trois volets suivants : réglementation, supervision et information.

18. Grâce à l'appui de nombreux bailleurs de fonds, l'organisation du secteur se poursuit dans tous les pays de l’UEMOA. Des politiques et stratégies nationales se mettent en place avec comme objectif principal l’intégration du secteur de la microfinance dans le secteur financier national et comme objectifs spécifiques : - la reconnaissance et la moralisation de la profession ; - la diffusion des meilleures pratiques ; - la professionnalisation des institutions ; - une plus grande contribution du secteur à la lutte contre la pauvreté ; - la recherche de la pérennité des institutions ; - une meilleure coordination des interventions. 4 La loi sur l’usure a fixé le taux d’usure à 18% pour les banques et établissements financiers et à 27% pour les IMF. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 4 1.1.4. Microfinance et OMD

19. Même si l’impact de la microfinance reste globalement limité, des études et recherches montrent qu’elle représente un outil important de lutte contre la pauvreté et doit être considérée comme une des stratégies en vue d’atteindre les Objectifs du Millénaire pour le Développement (OMD) notamment la réduction de moitié de la pauvreté d’ici à 2015. Le Groupe Consultatif d’Assistance aux Pauvres (CGAP) a tout récemment montré que la microfinance, par le biais des services financiers durables qu’elle fournit aux pauvres, contribue à l’atteinte de ces objectifs. En effet, l’accès aux services financiers constitue une base à partir de laquelle d’autres besoins peuvent être satisfaits : santé, éducation, conseils de nutrition, autonomisation des femmes. 1.1.5. Approche sectorielle

20. Aujourd’hui, il est de plus en plus admis au sein de la communauté des bailleurs de fonds que l’intégration de la microfinance au secteur financier global est une condition nécessaire de sa contribution efficace au développement et à la réduction de la pauvreté (Cf. Encadrés 1 et 2). 1.2. Processus participatif 1.2.1. Principales étapes

21. Depuis son émergence à la fin des années 80, le secteur de la microfinance au Sénégal a bénéficié de plusieurs appuis techniques et financiers de l’Etat et des partenaires au développement qui lui ont permis d’entrer dans la phase d’expansion. Pour permettre au secteur de poursuivre sa croissance et d’entrer dans une phase de consolidation (Cf. Encadré 3), les acteurs concernés ont exprimé leur souhait de réaliser un diagnostic approfondi pour identifier les contraintes, les opportunités et les perspectives du développement de ce secteur.

22. Sous l’égide de la cellule AT/CPEC du Ministère de l’Economie et des Finances, des journées de concertation sur la microfinance se sont tenues les 22 et 23 octobre 2002 suivies de l’atelier de planification sur la méthode ZOPP du 19 au 22 novembre 2002. Encadré 1 : Microfinance et Approche Sectorielle L'approche dite sectorielle du développement de la microfinance a pour objectif principal de renforcer le système financier global par l'intégration du secteur de la microfinance afin de garantir pour les pauvres et les ménages à faibles revenus, un accès durable aux services financiers. L'intégration de tous les sous- segments du secteur financier est une condition nécessaire du développement, mais elle n'est pas suffisante. D'où la nécessité que le système financier intégré puisse être constitué d'institutions viables et pérennes fournissant des services aux populations de toutes catégories. Cette approche s’appuie sur le développement d’une politique et d’une stratégie nationales reflétant la commune vision de tous les partenaires d’une intégration du secteur de la microfinance dans le secteur financier formel et commercial. Elle prend en compte la situation socio – économique et politique. Elle est centrée sur le développement de la capacité locale concernant l’environnement plus particulièrement le cadre légal et réglementaire, les institutions, les mécanismes de financement, les services d’appui au secteur tels que les structures juridiques, de comptabilité et d’audit, les centrales de risques, les possibilités de formation et de renforcement institutionnel, le degré de structuration de la profession…, afin que les services financiers aux populations pauvres et à faibles revenus intègrent sur une base non subventionnée et permanente le secteur financier formel. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 5 En visant à faire de la microfinance non pas un secteur en marge du système financier global mais une partie intégrante de ce système, l'approche sectorielle est au cœur du développement. En effet, elle favorise, à travers son objectif et sa démarche, la jonction entre la microfinance et le développement aux trois niveaux suivants : - l'accès des pauvres et ménages à faibles revenus aux services financiers durables ; - la création d'institutions de microfinance viables et pérennes ; - l'insertion des IMF dans le système financier global. Encadré 2 : Microfinance et Réduction de la Pauvreté Les produits et services de microfinance entraînent notamment par le crédit, un effet de levier sur l’activité économique des ménages. De façon générale, ces services financiers (crédit, épargne, assurance…) constituent des outils de gestion, de réduction et de partage de risques. Ils contribuent également au renforcement des liens sociaux. L’accès permanent des populations pauvres à des services financiers les aide à réduire leur vulnérabilité. Mais la microfinance n’est pas une panacée. Elle n’est pas la solution miracle capable à elle seule d’éliminer la pauvreté. Dans un contexte économique favorable, la microfinance constitue un outil adapté pour améliorer les conditions de vie des pauvres qui ne sont pas en mesure d’exploiter les opportunités économiques faute de moyens financiers. En contribuant à l’augmentation des revenus, à la création des revenus et en réduisant les dépendances vis- à-vis des prêteurs informels, la microfinance contribue à la réduction de la pauvreté. Les besoins en services financiers des populations étant permanents, les institutions de microfinance doivent veiller à la viabilité et à la pérennité de leurs opérations ; cet objectif n’étant pas contradictoire avec celui de la lutte contre la pauvreté.

23. En juillet 2003, un Comité Technique composé de dix (10) membres (Représentants des Ministères Concernés, des IMF et des bailleurs de fonds) a été mis en place pour piloter le processus de la lettre de politique sectorielle. Avec l’accord du sous-groupe des bailleurs de fonds de la microfinance au Sénégal, le PNUD et le FENU ont mis à disposition un Facilitateur Principal dont le mandat est d’animer, sous l’autorité du Comité technique, le processus jusqu’à son terme.

24. A partir de novembre 2003, les principaux praticiens de la microfinance se sont engagés dans une approche sectorielle basée sur une vision commune partagée par tous ces acteurs, y compris les bailleurs de fonds et le Gouvernement, pour un développement optimal du secteur de la microfinance. Partant de cette vision, les acteurs ont développé une politique sectorielle et élaboré une stratégie et son plan d'action. Une Table Ronde regroupant tous ces acteurs, y compris les bailleurs de fonds, sera organisée pour conclure le financement et la mise en œuvre du plan d'action.

25. Lancé le 19 novembre 2003 par un atelier national, le processus a suivi les étapes suivantes : - diagnostic – pays ; - validation du diagnostic par les principaux acteurs ; - développement de la politique et de la stratégie nationales ; - élaboration du plan d'action et de son budget ; - concertation entre les acteurs et répartition des rôles ; - promulgation de la loi ou décret pour renforcer le document. Cinq (05) études ont été réalisées dans le cadre du diagnostic - pays : République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 6 - Etude n°1: Analyse du cadre juridique et institutionnel ; - Etude n°2: Offre et demande de services de microfinance en milieu urbain et rural ; - Etude n°3: Mécanismes de financement du secteur ; - Etude n°4: Microfinance: viabilité et lutte contre la pauvreté ; - Etude n°5: Microfinance et financement des PME et MPE.

26. Conformément au programme du processus, des ateliers inter - régionaux de validation du diagnostic se sont tenus du 15 au 26 septembre à Kolda, Matam, Diourbel et Thiès. Ces ateliers régionaux ont été animés par le Comité Technique du processus.

27. Les objectifs spécifiques des ateliers régionaux étaient les suivants : - discuter du diagnostic (synthèse des études réalisées dans le cadre du processus) en vue de sa validation ; - proposer les grandes lignes de la politique nationale de microfinance ; - proposer des axes stratégiques de développement du secteur. Les résultats de ces ateliers régionaux ont alimenté le présent document. 1.2.2. Conception et élaboration du document

28. Sur la base des résultats des études et des conclusions et recommandations des ateliers inter – régionaux, le Facilitateur Principal a produit une première version du document qui a été discutée et améliorée courant novembre 2004 avant distribution aux principaux acteurs pour validation lors de l’atelier national.

29. Les 14 et 15 décembre 2004, s’est tenu l’atelier de validation de la lettre de politique sectorielle de microfinance. Cet atelier, qui a regroupé une centaine d’acteurs du secteur, a été l’occasion de débattre des axes de la stratégie et du plan d’action y relatif. A l’issue de l’atelier de validation, le Comité technique a établi le budget du plan d’action. Encadré 3 Les phases de développement du secteur de la microfinance Pour déterminer l'appui requis en vue de stimuler de façon optimale le développement du secteur de la microfinance, il est intéressant de passer en revue la manière dont la microfinance s'est développée dans des pays qui disposent aujourd’hui d’un secteur de microfinance mature. Quoique chaque pays ait ses propres caractéristiques, on considère généralement que le développement du secteur de la microfinance suit les 4 phases suivantes : démarrage, expansion, consolidation et intégration. - Phase de démarrage : Durant cette phase, les activités de microfinance sont introduites en général sous forme de projets pilotes. Les produits et services financiers sont peu diversifiés. En fait, ils sont dans une phase de test et de développement pour un marché en création. Au niveau des IMF, un accent est mis sur les ressources humaines capables de proposer des méthodologies et modalités de services et produits rentables. Au cours de cette phase, les subventions sont dominantes. On assiste vers la fin de cette période à deux phénomènes : d’une part, des échecs de projets pilotes à cause notamment de la mauvaise qualité de portefeuille de crédit, et d’autre part, la réussite de certaines expériences ayant appliqué des méthodologies adaptées au contexte et des pratiques optimales de microfinance. En résumé, au cours de cette période, la priorité est au développement de produits adaptés à la création d’un marché pour la microfinance. - Phase d’expansion : C’est la phase au cours de laquelle les IMF leaders se préoccupent d’élargir la gamme de leurs opérations et de leur clientèle. Leur réussite leur permet de monopoliser une grande part du marché potentiel. D’autres IMF s’inspirent et copient leurs méthodologies. L’accent est mis sur le développement des activités et des démarches des IMF sur la mobilisation des ressources pour financer la croissance. L’expansion du secteur permet de réaliser des économies d’échelle et des résultats d’exploitation positifs. Les IMF continuent de bénéficier de subventions pour le renforcement institutionnel mais elles recourent à des prêts souples des banques, des bailleurs de fonds et de certains République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 7 investisseurs pour financer leur croissance. On observe au cours de cette phase que la demande en produits et services financiers est importante mais largement insatisfaite. La priorité est au développement des institutions en vue de répondre à cette demande. - Phase de consolidation : C’est la phase au cours de laquelle les IMF leaders se focalisent sur leur viabilité et sur la pérennité de leurs opérations. L’accent est mis sur le renforcement institutionnel. C’est en effet, une étape caractérisée par la formalisation de l’organisation interne des IMF (manuels de procédures et de gestion des produits, SIG…). Le secteur de la microfinance se formalisant, la réglementation du secteur devient nécessaire. La concurrence est vive entre les IMF qui sont obligées d’améliorer leur productivité et d’innover pour conserver et élargir leur part de marché. Les subventions au secteur s’amenuisent et n’interviennent que sur des aspects tels que le renforcement des capacités des principaux acteurs du secteur. Au cours de cette phase, on constate que certaines IMF commencent à intégrer dans leur portefeuille de nouveaux clients (micro et petites entreprises et même PME). La priorité est accordée à l’amélioration de la réactivité aux besoins des clients et à la diversification des produits. - Phase d’intégration : Dans la phase d’intégration, les IMF leaders font partie intégrante du secteur financier formel réglementé par la Banque Centrale et offrent une gamme de produits répondant aux besoins de la majorité des segments du marché. Cette intégration du secteur de la microfinance au secteur financier formel permet l’accélération de la croissance et du développement économique. Les caractéristiques principales de cette phase sont : la transformation des IMF en institutions réglementées et la disparition des subventions pour les IMF. Au cours de cette phase, pendant que les IMF progressent vers la formalisation et la commercialisation afin de pouvoir financer leur croissance et servir à la fois leur clientèle de base et des clients haut de gamme (MPE, PME), les institutions financières formelles (banques et établissements de crédit) sont de plus en plus engagées dans le secteur de la microfinance, en créant des unités ou des départements pour fournir des produits et services à une catégorie de clients considérés comme pauvres et à bas revenus. 1.2.3. Approbation et diffusion

30. Le document (comprenant son plan d’action et son budget) validé par les acteurs a été transmis au Gouvernement pour approbation et diffusion. Une Table Ronde a été organisé en avril 2005. Elle a réuni les acteurs opérationnels, le Gouvernement et les bailleurs de fonds. Ceux-ci se sont engagés à contribuer au financement du plan d’action dont les modalités de mise en œuvre ont été également définies. 1.2.4. Mise en œuvre

31. La démarche participative et la concertation seront poursuivies dans la mise en œuvre du document approuvé. 1.2.5. Réactualisation du plan d’action et de son budget

32. Après trois années d’exécution, les acteurs ont procédé à la réactualisation du plan d’action et de son budget lors d’un atelier national tenu les 21 et 22 avril 2008. La sous-estimation du budget de certains axes (axe 2 et 3 notamment), les déséquilibres constatés dans le financement des axes, les mutations intervenues dans le secteur depuis 2005 et l’évolution de l’environnement ont amené le CNC a recommandé, dans sa réunion du 28 mars 2007, la réactualisation du plan d’action. La formule choisie fut une autoévaluation de la pertinence des éléments inscrits au plan d’action (actions et modalités essentiellement) et du réalisme du budget, sans une remise en cause fondamentale de la Politique sectorielle. Les acteurs, répartis dans les différents groupes thématiques constitués à cet effet, ont, pendant deux jours, travaillé sur le plan d’action réactualisé. Les différents rapports de groupes ont été présentés à l’Assemblée qui les a validés, sous réserve d’observations mineures.

33. Une réunion avec les Partenaires Techniques et Financiers sera organisée après approbation du document par les Autorités sénégalaises. Elle permettra de combler le gap de financement du plan d’action. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 8 1.3. Structure du Document

34. La lettre de politique sectorielle de microfinance comprend les parties suivantes : - Introduction générale ; - Contexte général ; - Analyse du secteur de la microfinance ; - Contraintes et faiblesses, atouts et opportunités ; - Politique sectorielle ; - Stratégie nationale de microfinance République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 9

2. CONTEXTE GENERAL 2.1. Géographie, population et découpage administratif

35. Le Sénégal, pays plat situé entre le Sahel au Nord et la grande forêt tropicale, s’étend sur une superficie de 196.192 Km² et compte une population estimée en 2006 à 10,9 millions d’habitants. La densité de population est de 55 habitants au Km².

36. La population connaît une croissance très rapide. Les moins de 20 ans représentent 55% de cette population dont le taux annuel de croissance est de 2,8%. Dakar la capitale compte environ 2,5 millions d’habitants soit le quart de la population totale. L’urbanisation se développe rapidement avec le phénomène de l’exode rural.

37. Le pays est subdivisé en 11 régions, 34 départements, 67 communes, 103 arrondissements et 320 communautés rurales. En 2008, trois nouvelles régions ont été créées : Kaffrine, Kédougou et Sedhiou. 2.2. Contexte socio-économique et politique

38. Le Sénégal est un pays membre de l’Union Economique et Monétaire Ouest – Africaine (UEMOA) et de la Communauté Economique des Etats de l’Afrique de l’ouest (CEDEAO).

39. En 2001, 53,9% des ménages vivaient en dessous du seuil de pauvreté. Le PIB nominal s’établissait à cette date à 3 881,1 milliards FCFA. En 2001, la structure de la PIBe reste fortement dominée par les services (55,2%) suivis de l’industrie (26,9%) et de l’agriculture (17,9%). Le taux d’inflation annuel a augmenté de 1,8% en 1997 à 2,3% en 2002. En 2007, la croissance réelle du PIB est estimée à 4,8% du fait notamment du dynamisme du secteur tertiaire, et du redressement du secteur secondaire contre 2,3% en 2006.

40. Le Sénégal a entrepris très tôt la libéralisation de sa vie politique et jouit d’une réelle stabilité dans une région en proie à des turbulences politiques entravant le développement économique régional.

41. En matière de bonne gouvernance, le Gouvernement du Sénégal a décidé de lutter contre la corruption en renforçant l’indépendance de la justice et en améliorant son fonctionnement. Il s’est également engagé à assurer une grande transparence dans la gestion publique. 2.3. Politiques macro-économiques

42. Les reformes économiques entreprises au lendemain de la dévaluation du franc CFA survenue en 1994 ont placé l’économie sénégalaise sur le sentier de la croissance. Ces réformes qui constituent la suite du processus d’ajustement structurel engagé depuis 1979 ont visé le rétablissement des conditions d’une croissance économique durable : viabilité de l’économie, réduction de la taille du secteur public, promotion du secteur privé et maîtrise de l’inflation.

43. Les résultats de ces réformes sont perceptibles au niveau de la croissance économique qui suit une trajectoire de l’ordre de 5% l’an, permettant une progression du PIB par habitant de 2,5% en termes réels avec une maîtrise de l’inflation. Cependant, cette croissance demeure vulnérable à plusieurs aléas (socio-politiques, climatiques, etc.).

44. Au niveau du secteur agricole, les réformes mises en œuvre dans le cadre des politiques d’ajustement structurel se sont traduites par le désengagement de l’Etat, la privatisation et la restructuration des entreprises publiques chargées du développement rural et agricole, la responsabilisation des agriculteurs avec un transfert de certaines fonctions anciennement République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 10 dévolues aux organismes publics, l’élimination des subventions sur les intrants et le crédit agricole, la libéralisation des prix, des marchés et du commerce des produits agricoles.

45. L’effet cumulatif des politiques macroéconomiques prudentes et des réformes structurelles fondées sur les principes de l’économie de marché a permis un développement stable du secteur financier au cours de ces dernières années. 2.4. Pauvreté et politiques mises en œuvre

46. Malgré les avancées en terme de croissance économique, la lutte pour la survie et l’accès aux services sociaux de base constitue un défi majeur pour plus de la moitié de la population.

47. Le Document de Stratégie de Réduction de la Pauvreté (DSRP) sert de cadre de référence d’élaboration des plans sectoriels de développement et des programmes d’investissement. 2.5. Situation du secteur financier et bancaire

48. Les mesures de restructuration prises à la fin des années 80 ont permis d’assainir le secteur financier et bancaire sénégalais. En 2008, ce dernier compte 17 banques et 3 établissements financiers.

49. Depuis 2001, la stabilité du secteur financier s’est renforcée. Le gouvernement du Sénégal, la BCEAO et les principaux acteurs institutionnels des banques et établissements financiers conduisent régulièrement des réflexions visant le renforcement de la contribution des institutions financières au financement de l’économie.

50. Les réflexions menées dans le cadre du Programme d’Evaluation du Secteur financier (PESF) ont mis en exergue les atouts suivants du secteur financier et bancaire : - rentabilité structurelle du système bancaire : les opérations de crédit représentent environ 75% du produit net bancaire ; - diminution des créances en souffrance brutes au cours de ces dernières années ; - importance des crédits à l’économie passant de 486 milliards FCFA en 1999 à 784 milliards FCFA en décembre 2003 ; - bancarisation de la population la plus élevée de la sous région UMOA avec un taux de 2,55% et un ratio dépôts sur masse monétaire de près de 76% considéré également comme le plus élevé de la zone UMOA ; - élargissement par les banques commerciales de leur clientèle par l’ouverture des guichets PME et des réflexions visant à la constitution des départements ou filiales de microfinance.

51. Cependant, le secteur financier et bancaire doit relever un certain nombre de défis parmi lesquels : - le coût élevé des crédits au PME par rapport aux conditions offertes aux grandes entreprises ; - les difficultés à satisfaire certaines normes prudentielles. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 11

3. ANALYSE DU SECTEUR DE LA MICROFINANCE 3.1. Description du secteur 3.1.1. Typologie des institutions et modalités d’intervention

52. Depuis son émergence à la fin des années 80, le secteur de la microfinance au Sénégal est en pleine croissance. Aujourd’hui, on compte plus de 700 structures financières décentralisées reconnues (mutuelles de base, groupements d’épargne et de crédit et structures signataires de convention). Ces structures offrent des services et produits financiers à des populations actives à divers niveaux et secteurs de l’économie nationale contribuant ainsi à la croissance économique et à la lutte contre la pauvreté.

53. Le secteur comprend trois types d’organisations : - les institutions à "base de membres" et/ou autogérées, majoritairement mutualistes ; - les institutions à "base de clients" qui sont des organisations ayant comme activité principale la distribution de crédit et qui ne lient pas le bénéfice de leur prêt à la constitution d’une épargne préalable ; - les projets à "volet crédit" et les ONG ou associations qui ne font pas du crédit leur activité principale, le crédit étant souvent considéré comme une composante parmi d’autres.

54. La loi n° 95-03 du 05 janvier 1995 et le décret 97-1106 du 11 novembre 1997 s’appliquent aux institutions mutualistes ou coopératives d’épargne et de crédit exerçant leurs activités sur le territoire. Les autres types d’IMF signent des conventions – cadres de 5 ans renouvelables.

55. On peut affiner la typologie ci-dessus par une classification en quatre (3) catégories : - les réseaux agréés de MEC au nombre de 11 et regroupant 389 institutions affiliées au 31 décembre 2007 ; - les GEC et MEC isolées au nombre de 597 (305 GEC et 292 MEC) au 31 décembre 2007 ; - les signataires de convention au nombre de huit (8) au 31 décembre 2007 5 ; - les volets crédit des projets et ONG.

56. Les institutions d’épargne et de crédit sont basées sur le rôle central de l’épargne pour alimenter le crédit. Les structures de crédit direct privilégient le crédit comme activité principale sans le lier nécessairement à la constitution d’une épargne préalable. Pour les ONG ou projets à volet crédit, le crédit n’est pas l’activité principale mais une composante parmi d’autres. 3.1.2. Situation du secteur : résultats et poids des grands réseaux

57. Sur la période 1993 – 2003, le secteur a connu une progression fulgurante en termes de nombre d’institutions et de volume d’opérations. On est ainsi passé de 18 institutions à 724 (MEC, GEC et structures sous convention). Cependant la répartition des IMF sur le territoire est déséquilibrée. On observe des zones de forte concentration (Dakar et Thiès : 40% des SFD) et des zones peu touchées (Diourbel, Fatick, Kolda, Matam et Tambacounda).

58. Au 31 décembre 2003, le secteur avait atteint les principaux résultats suivants : 5 SEMIS, (2008), Rapport sur la Cartographie Numérisée des SFD République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 12 - un nombre de bénéficiaires de 510 883 ; - un volume de crédit de 57,8 milliards FCFA ; - un encours de crédit s’élevant à 37,2 milliards FCFA pour les 7 réseaux constitués ; - un encours de dépôts de 42,1 milliards FCFA ; - des créances en souffrance de l’ordre de 1 milliard FCFA pour les 7 réseaux.

59. Les rapports de suivi-évaluation de la Direction de la Microfinance donnent au 31 décembre 2007, les résultats suivants (cf Annexe 2 : Situation globale du secteur de la microfinance au Sénégal) : - nombre de membres/clients : 944 000 dont 44% de femmes ; - nombre d’emprunteurs actifs : 215 000 ; - encours de crédit : 111 milliards FCFA ; - encours de dépôts : 91 milliards FCFA dont 85% constitués de dépôts à vue ; - Ratio de PAR à 90 jours : 2,5% - ratio d’autonomie opérationnelle : 125%. Ces statistiques portent sur un échantillon de douze (12) SFD concentrant pas moins de 90% de l’actif et de l’encours de crédit du secteur.

60. Le marché est actuellement dominé par les six (6) réseaux suivants : - Alliance de Crédit et d’Epargne pour la Production (ACEP) ; - Crédit Mutuel du Sénégal (CMS) ; - Union des Mutuelles du Partenariat pour la Mobilisation de l’Epargne et le Crédit au Sénégal ; - Réseau des Caisses d’Epargne et de Crédit des Femmes pour le Développement (RECEC – FD) ; - Réseau des Mutuelles d’Epargne et de Crédit de l’Unacois (REMECU) ; - Union des Mutuelles d’Epargne et de Crédit de l’Unacois (UMECU).

61. Ces institutions concentraient au 31 décembre 2003 : - 84% des membres/clients dont 35% au CMS, 25% à l’UM-PAMECAS et 7% à l’UMECU ; - 87% de l’encours d’épargne dont 49% par le CMS, 18% par l’UM-PAMECAS et 12% par l’UMECU ; - 86% du volume de crédit dont 30% par l’ACEP, 22% par le CMS, 16% par l’UMECU et 15% par l’UM-PAMECAS.

62. Les huit (8) signataires de convention sont les suivants : - Actions Plus CEDS Afrique ; - Association Sénégalaise pour l’Appui et la Création d’Activités Socio - Economiques (ASACASE) ; - Caisse Autonome pour le Renforcement des Initiatives Economiques par la Microfinance (CAURI-MF), résultat de la fusion des programmes microfinance des ONG Christian Children Fund (CCF) et Catholic Relief Service (CRS) ; - Femme Développement et Entreprise en Afrique (FDEA) ; - Fédération Nationale des Groupements d’Intérêt Economique de Pêche (FENAGIE - Pêche) ; - Programme d’Appui à la Micro-Entreprise de l’AGETIP (PAME / AGETIP) ; - SAFEFOD ; - Association de Financement des Professionnels du Transport Urbain (AFTU). République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 13 En 2008, la nouvelle SFD MICROCRED S.A. est venue s’ajouter à cette liste.

63. Les structures signataires de convention représentaient 4% des dépôts et 7% de l’encours de crédit en 2003.

64. Ainsi, malgré l’importance de leur nombre, les GEC, MEC isolées (plus de 500) et ONG intervenant dans le secteur représentent moins de 10% des dépôts et 7% des crédits octroyés. Cette situation ne prend pas en compte les Clubs de Solidarité et de Développement (CSD) qui se sont constitués ces deux dernières années à partir des Groupements Féminins (GF).

65. Même si ces CSD gèrent des opérations de microfinance notamment à partir de subventions et dons du Gouvernement, les acteurs professionnels du secteur les considèrent comme des relais des pouvoirs politiques. Dans cette optique, leur prolifération peut compromettre les efforts de professionnalisation de tout le secteur. Leur nombre n’est pas connu avec exactitude mais on estime qu’il se situerait autour de 6000 au 31 décembre 2003, soit, à raison de 10 femmes par CSD, un total de membres de 60 000. 3.1.3. Professionnalisation des institutions : atouts et contraintes

66. Le professionnalisme des réseaux et la solidité financière d’au moins quatre d’entre eux constituent la force motrice du secteur et masquent les insuffisances en matière de gestion des GEC, des MEC isolées et des structures signataires de convention. Les domaines suivants sont concernés : - Ressources humaines ; - SIG ; - Plans d’affaires ; - Contrôles interne et externe. Ressources humaines :

67. Même si les ressources humaines des IMF sont de plus en plus compétentes en raison notamment du recrutement par les grands réseaux du personnel qualifié et expérimenté, les niveaux de qualification des agents opérationnels (gérants, inspecteurs et auditeurs internes…) sont en général faibles et inadaptés à leurs rôles et responsabilités. En outre, les GEC et MEC isolées ne disposent pas de moyens pour recruter des agents qualifiés et couvrir des frais de formations pourtant indispensables à une maîtrise de la gestion des opérations. Par ailleurs, l’absence d’une convention collective interprofessionnelle concernant ce secteur est parfois source de conflits sociaux. Système d’Information de Gestion (SIG) :

68. Seules deux à trois IMF disposent de SIG adéquat. De façon générale la gestion des informations est souvent manuelle. Il découle de cette situation, une absence d’information fiable et à temps. Parmi les facteurs explicatifs de l’absence de SIG adéquat, on distingue : l’absence de manuel de procédures et d’outils de gestion adaptés, le développement non maîtrisé des opérations, le faible niveau d’informatisation, l’absence de logiciel adapté. Plans d’affaires : République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 14

69. La nécessité des plans stratégiques de développement ou plans d’affaires s’est imposée aux grands réseaux. Cependant, leur élaboration et leur actualisation demeurent tributaires pour la plupart de la disponibilité de ressources humaines et financières. Seuls 3 des 7 réseaux et 2 des 9 signataires de convention disposent de plans d’affaires opérationnels. Les autres IMF incluant les GEC et MEC isolées n’affichent pratiquement aucune vision de développement de leurs activités. Contrôles interne et externe :

70. L’absence ou l’insuffisance de contrôle interne et externe des IMF constitue une de leurs grandes faiblesses et pose autant le problème de la fiabilité des opérations que celui des risques financiers pour elles-mêmes et pour leurs membres/clients. La prise de conscience de l’importance du contrôle existe de plus en plus au sein des IMF, mais peu d’entre elles ont pu y consacrer des moyens appropriés. 3.1.4. Viabilité et pérennité

71. Le passage d’une offre temporaire à une offre permanente et durable de services financiers adaptés exige des constructions qui parviennent à se passer des subventions. Pour assurer leur viabilité financière, les IMF doivent agir sur les paramètres suivants : - un volume d’activités suffisant ; - un différentiel entre taux débiteur et créditeur élevé pour couvrir les charges ; - une maîtrise des charges et des impayés ; - une bonne sécurisation de l’encaisse et du patrimoine physique.

72. Cependant, outre les indicateurs quantitatifs ci-dessus, certains indicateurs qualitatifs influencent la viabilité financière. Il s’agit notamment de la gouvernance, du SIG et de l’approche commerciale.

73. Au Sénégal comme dans les pays de l’UEMOA, l’analyse de la viabilité financière des IMF fait face à des contraintes liées à l’absence de plans d’affaires opérationnels et au manque d’informations financières fiables. Sur la base des données disponibles, l’analyse de la viabilité des IMF fait ressortir trois situations distinctes : - une solidité financière de trois réseaux (ACEP 6 , CMS, PAMECAS) construite sur plus d’une dizaine d’années avec certes des appuis financiers de bailleurs de fonds et du Gouvernement mais aussi grâce au professionnalisme de ses acteurs. Ainsi, aux côtés de l’ACEP, IMF structurellement rentable depuis quelques années (autonomie financière : 164,3% en décembre 2003), le CMS et l’UM-PAMECAS sont des institutions autosuffisantes financièrement ; - une tendance marquée des autres réseaux et de certains signataires de convention à créer les bases de la viabilité de leurs opérations en misant notamment sur le professionnalisme. Mais les insuffisances dans l’organisation constituent des freins à l’atteinte rapide de l’autosuffisance opérationnelle et financière ; - des GEC et MEC peu portés à la viabilité de leurs opérations en raison notamment des insuffisances organisationnelles et d’orientation stratégique. Pour la majorité de ces structures, le salut se trouve dans une intégration à des réseaux performants ou leur 6 Pour simplifier, ACEP est classée dans la catégorie des réseaux mutualistes d’épargne et de crédit bien que sa configuration et sa structuration ne s’y prêtent pas République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 15 constitution en réseaux pour disposer de potentiel et de masse critique en vue de répondre aux besoins de leurs marchés.

74. En outre, le secteur dispose maintenant d’un code de déontologie élaboré par l’AP/SFD (ex APIMEC). Celle-ci devra la diffuser et veiller à sa bonne application. 3.1.5. Finance rurale : situation, contraintes et opportunités

75. En dépit des efforts conjoints du Gouvernement et des bailleurs de fonds pour un maillage du territoire national, la finance rurale – services financiers en milieu rural – continue d’occuper une place négligeable dans le secteur de la microfinance.

76. La forte concentration des IMF en zones urbaines (Dakar et Thiès notamment) et l’importance du commerce dans les volumes de crédit octroyés entraînent une marginalisation de fait des zones rurales.

77. Les contraintes de l’implantation des IMF en milieu rural identifiées sont les suivantes : absence d’infrastructures de base, analphabétisme, enclavement, risques liés notamment aux activités agricoles, absence de produits et services financiers adaptés aux besoins des populations en milieu rural.

78. Pourtant les opportunités existent : l’épargne rurale non négligeable, l’épargne des émigrés, les besoins importants des entreprises rurales individuelles et collectives, la cohésion sociale en milieu rural. 3.2. Environnement légal et réglementaire 3.2.1. Situation juridique des SFD : problèmes et principales innovations de la Nouvelle Loi

79. Au 31 décembre 2007, la cellule AT/CPEC a recensé : - 292 mutuelles d’épargne et de crédit (MEC) comprenant les institutions de base des réseaux ; - 11 réseaux ou structures faîtières (ACEP, CMS, UM-PAMECAS, UMEC, UMECU, REMECU, RECEC, U-IMCEC, INTERCREC, REMEC Niayes, URMECS) ; - 305 groupements d’épargne et de crédit (GEC) ; - 8 structures sous convention (ACTIONS PLUS, ASACASE, CAURIE-Microfinance, FDEA, FENAGIE - Pêche, PAME/AGETIP, SAFEFOD et AFTU).

80. Les contraintes auxquelles sont confrontées les SFD sont les suivantes : - Pour les structures sous convention : la durée de la convention limitée à cinq (5) ans (renouvelable) empêche toute projection sur le long terme. Cette situation est également source de fragilité et d’insécurité pour les structures concernées, d’autant que les conditions de renouvellement ne sont pas précisées ; - Les GEC sont reconnus mais pas agréés. Ils n’ont donc pas de personnalité juridique ; - La zone de couverture géographique d’une institution de base : faut-il la réglementer pour une meilleure gestion des risques ? République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 16 7

81. Les principales innovations apportées par la nouvelle Loi concernent : - L’instauration d’un régime unique d’autorisation d’exercice (agrément), ayant comme implication la suppression des GEC et Structures sous convention ; - La participation de la BCEAO à l’instruction des dossiers d’autorisation d’exercice ; - L’intervention de la Banque Centrale et de la Commission Bancaire dans la surveillance des institutions qui ont atteint un certain niveau d’activité ; - Le renforcement du dispositif prudentiel et des sanctions applicables ; - la certification obligatoire des comptes pour les SFD d'une certaine taille ; - L’adhésion obligatoire à l’AP/SFD ; - La possibilité de créer des SFD de type Société Anonyme. Cette Loi est accompagnée d'un nouveau référentiel comptable plus élaboré. 3.2.2. Contrôle et supervision des SFD

82. Le contrôle interne des SFD est déficient en raison de l’absence d’outils de gestion performants et d’insuffisance de formation des élus et des agents responsables du contrôle

83. La supervision et le contrôle externe assurés par l’AT/CPEC sont insuffisants et limités à certaines institutions des régions (Dakar et Thiès notamment). En 2003, à peine 10% des SFD ont été contrôlées. La décentralisation de cette cellule a été souhaitée pour accroître sa présence sur le terrain. 3.2.3. Dispositifs réglementaires non spécifiques aux SFD

84. Les dispositifs réglementaires non spécifiques aux SFD incluent : - la loi portant réglementation bancaire, en ce sens qu’elle régit, sauf dérogation, les organes financiers dont peut se doter tout réseau, sous forme de société à capital variable obéissant à l’article 11 de la loi 95 – 03 ; - les actes uniformes du traité de l’Organisation pour l’Harmonisation du Droit des Affaires en Afrique (OHADA) signés le 17 octobre 1993 à Port – Louis (Maurice), notamment les actes sur le droit des sociétés commerciales et des groupements d’intérêt, les sûretés et les redressements et les liquidations ; - la loi sur l’usure fixant le taux d’usure à 18% pour les banques et établissements financiers et à 27% pour les SFD.

85. Les autres dispositifs non spécifiques concernent : - le droit du crédit : il se caractérise par un formalisme contraignant lié au contrat de crédit et par la question des taux d’intérêt sur prêts qui devront être déplafonnés pour les SFD émergentes ; - le droit des garanties : il se caractérise par son inadaptabilité au secteur de la microfinance qui entraîne une sous utilisation et une mauvaise prise des garanties prévues dans le cadre de l’OHADA, d’où le recours préconisé à d’autres techniques de garanties ; - le droit du recouvrement qui connaît souvent des difficultés d’administration de la preuve. Ainsi, il est conseillé le recours aux solutions amiables et aux voies de règlement des conflits telles la médiation, la conciliation et l’arbitrage ; - le droit des investissements qui devra être réformé avec des propositions tendant à accueillir de nouveaux capitaux à travers : la création de produits financiers nouveaux, 7 République du Sénégal, (septembre 2008), Loi portant réglementation des Systèmes financiers décentralisés République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 17 l’autorisation de services ou d’opérations connexes, l’incitation au développement des placements financiers dans le secteur ; - le droit du travail et de la sécurité sociale : il est peu respecté au niveau des structures de base, cette situation qui constitue une insécurité du secteur doit faire l’objet d’une surveillance plus effective par les services habilités de l’Etat. 3.3. Options du Gouvernement et cadre institutionnel 3.3.1. Options du Gouvernement

86. L’Etat sénégalais est actif dans le secteur de la microfinance depuis l’émergence, à la fin des années 80, des premiers Systèmes Financiers Décentralisés (SFD) avec l’appui des bailleurs de fonds et d’opérateurs techniques internationaux. Le rôle de l’Etat a consisté en la création d’un environnement favorable au développement du secteur par : - la mise en oeuvre des structures de promotion, d’agrément, de surveillance et de contrôle ; - le soutien aux acteurs institutionnels et professionnels.

87. La volonté du Gouvernement de faire de la microfinance un instrument performant de mobilisation des ressources internes et externes et de garantir son articulation à l’économie et aux marchés financiers s’est matérialisée tout récemment par la création du Ministère des PME, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance. Ce ministère qui assure, conjointement avec celui de l’Economie et des finances, l’encadrement du secteur a pour mission dans le domaine de la microfinance : - la formation des populations concernées ; - la promotion et le développement de la microfinance ; - la mise en place et la gestion d’un fonds de refinancement des SFD ; - l’exécution et la gestion des lignes de crédit ; - la signature de protocoles de partenariat avec les structures impliquées dans le suivi du secteur ; - la préparation des dossiers de projets pour la recherche de lignes de financement pour le secteur auprès des partenaires au développement ; - la création de conditions favorisant la participation des banques au développement du secteur de la microfinance.

88. En outre, le Document Stratégique de Réduction de la Pauvreté (DSRP) adopté en 2003 par le Gouvernement du Sénégal a fixé, pour la microfinance, les orientations suivantes : - Améliorer l’accès des populations rurales aux produits et services offerts par les SFD ; - Apporter un appui à la professionnalisation des SFD ; - Renforcer les capacités financières des SFD. 3.3.2. Tutelle des SFD

89. La tutelle des SFD est assurée par le Ministère de l’Economie et des Finances (MEF), conformément à l’article 15 de la loi 95-03. La tutelle a trait particulièrement à la délivrance des autorisations d’exercer, à la supervision et au contrôle des SFD.

90. Comme dans tous les pays de l’UEMOA, les Structures Ministérielles de Suivi (SMS) du Ministère des Finances et de l’Economie et la BCEAO sont chargées de la surveillance du secteur. Au Sénégal, la Cellule d’Assistance Technique aux Caisses Populaires d’Epargne et de République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 18 Crédit (AT/CPEC), a été mise en place par arrêté 13773 / MEFP du 05 novembre 1992, du Ministère de l’Economie, des Finances et du Plan, avec les objectifs suivants : - renforcer la concertation entre les intervenants ; - favoriser l’émergence des Systèmes Financiers Décentralisés (SFD) ; - jouer le rôle d’institution, d’admission et d’interface entre les SFD et l’administration ; - mettre en place de meilleures conditions de gestion de crédit, de mobilisation de l’épargne et promouvoir la microfinance ; - exercer la tutelle du Ministre de l’Economie et des Finances sur les Systèmes Financiers Décentralisés (SFD).

91. Cependant, suite à la création en 2003 du Ministère des PME, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance, la promotion du secteur est dévolue à ce ministère qui, en relation avec les principaux acteurs, est chargé de conduire le processus de la politique sectorielle de microfinance. 92. la Cellule ATCPEC rencontre des difficultés liées à la centralisation de ses services à Dakar et à la faiblesse de ses capacités institutionnelles, humaines, matérielles et financières. Une autonomisation de la Cellule est souhaitée pour la rendre plus efficace. 3.3.3. Promotion des SFD

93. La promotion du secteur est confiée au Ministère des PME, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance (actuellement Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance – MFSNEFMF) qui a créé en son sein une Direction de la Microfinance en charge des actions de sensibilisation et de développement du secteur. D’autres acteurs sont concernés par des actions de promotion : il s’agit des Bailleurs de Fonds, des ONG nationales et internationales et de l’Association Professionnelle des Système Financiers Décentralisés (AP/SFD).

94. Les propositions pour une meilleure promotion sont : le renforcement des moyens de la Direction Microfinance du MFSNEFMF, l’organisation des journées de la microfinance, l’élaboration et la mise en œuvre d’un programme sensibilisation sur les bonne pratiques, la mise en œuvre d’un Centre de Ressources et de Documentation en microfinance etc. 3.3.4. Coordination et concertation

95. Il a été institué un Comité National de Concertation (CNM) placé sous l’égide de la BCEAO et regroupant les principaux acteurs du secteur (Institutions, structures de tutelle, bailleurs de fonds…). Mais il est peu opérationnel. Des acteurs locaux ont initié des cadres régionaux de concertation et d’échange (Kolda, Ziguinchor et Diourbel).

96. Le MFSNEFMF a procédé à la redynamisation du CNM. Ce dernier a pris l’appellation "Comité National de Coordination" des activités de microfinance (CNC) et est chargé d’assurer une concertation permanente sur toutes les questions cruciales du secteur de la microfinance en jouant le rôle d’interlocuteur entre les SFD, l’État et les partenaires au développement et permettre un échange permanent d’informations sur les dispositions prises sur chaque question. Sous la présidence du Président de l’AP/SFD, le CNC comprend les représentants des ministères impliqués dans le secteur, les SFD et leur association, la BCEAO, les Banques, ONG, Partenaires techniques et financiers, etc. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 19

97. Les structures d’appuis techniques et financiers agissent le plus souvent dans le cadre de la coopération bilatérale ou multilatérale. Les bailleurs de fonds et autres organisées concernées sont regroupés dans un groupe informel dénommé "Sous – Groupe des Bailleurs de Fonds de la Microfinance" (SGBFM).

98. Les interventions des bailleurs de fonds devront être mieux coordonnées au plan national pour éviter une concentration de leurs actions dans certaines zones. La coordination et la concertation entre bailleurs de fonds leur permettront d’avoir une vision commune du développement du secteur notamment dans les domaines touchant à la sécurité des opérations, la mise en place des SIG, des normes de performance, etc. 3.3.5. Défense des intérêts et moralisation de la profession

99. Créée en 1996, l’AP/SFD (ex APIMEC) a pour rôle de promouvoir et de défendre les intérêts des SFD. Elle fonctionne avec trois collèges : un collège pour les MEC, un autre pour les GEC et un troisième pour les structures sous convention. A ce jour, seul le collège des MEC est représenté au conseil d’administration de l’association.

100. L’AP/SFD (ex APIMEC) dispose d’un Directeur Exécutif, mais reste peu connue de ses membres. 3.4. Offre de produits et services de microfinance 3.4.1. Activités de crédit

101. Le secteur de la microfinance au Sénégal est en phase d’expansion. Au cours de cette phase, l’accent est mis sur le développement des activités de crédit et d’épargne et sur des démarches des SFD en vue de la mobilisation des ressources pour financer la croissance. Les octrois de crédit ont connu une progression notable au cours de ces dernières années se maintenant à un rythme de plus de 28% l’an. Les activités de crédit présentent les caractéristiques générales ci-après : - Terme : Les crédits sont essentiellement de court terme. Cela provient de la nature des ressources disponibles, (essentiellement à vue) et des activités financées, particulièrement le commerce. - Taux débiteur : Les taux débiteurs effectivement appliqués par les SFD varient de 12% à 27% l’an. Cependant, les modalités de calcul se différencient : taux flat, dégressif et perception ou non de commissions, considérations sur l’épargne détenue en fonds de garantie, etc. - Garanties : Les garanties prises varient de l’épargne nantie, au cautionnement, au nantissement et, rarement, à la garantie foncière ou immobilière. - Activités financées : le commerce vient en tête, suivi de l’agriculture. 3.4.2. Activités de dépôt

102. Produits offerts : Les produits de collecte des dépôts offerts comprennent l’épargne à vue, le compte sur livret, les dépôts à terme, l’épargne logement, l’épargne équipement, l’épargne retraite, l’épargne scolarité.

103. Taux créditeurs : La politique de collecte des dépôts varie d’une institution à une autre. Les taux appliqués se situent entre 2 et 6%. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 20 3.5. Demande de produits et services de microfinance

104. La demande est approchée tant quantitativement que qualitativement. Une grande partie des familles rurales et des populations urbaines n’ayant pas accès aux services des banques classiques constituent la clientèle des SFD. Cette demande porte sur les objets suivants : - constitution de dépôts pour sécuriser les disponibilités monétaires, accumuler en vue des dépenses futures ou se donner la capacité de faire face aux situations imprévues ; - activités productives ou génératrices de revenus (crédit de court et moyen termes) ; - dépenses de consommation, d’investissement ou liées aux activités sociales.

105. La demande potentielle de crédit est importante. Elle est estimée à 186 milliards FCFA en 2005. 3.6. Microfinance et financement des MPE et PME

106. Les besoins financiers de la MPE sont généralement de trois ordres : le financement de fonds de roulement ordinaire, le financement d’avances sur marché et le financement des équipements (matériel neuf ou d’occasion). De manière générale, le secteur de la MPE constitue une des principales cibles du système financier de proximité qui a développé des produits adaptés à cette clientèle. C’est ainsi que les besoins de financement des MPE sont généralement assez bien satisfaits, à l’exception toutefois de certains types de besoins tels que le financement des investissements dont la durée et le montant sont parfois hors de portée des institutions de microfinance.

107. La PME pour sa part rencontre des besoins généralement similaires, à des niveaux plus importants : un besoin de financer son implantation (investissement et fonds de roulement de départ), un besoin de financer le développement de l’activité, un besoin de financer le fonds de roulement ordinaire, un besoin de financer des marchés spécifiques (par exemple la réalisation de commandes importantes), et un besoin d’autres services financiers tels que la caution sur marché, la caution d’avance de démarrage. Le niveau de ces besoins financiers est très variable, mais ils sont généralement de trois types : les crédits d’investissement, les crédits à court terme (crédit de trésorerie), les engagements par signature (cautions).

108. La recherche de la satisfaction des besoins financiers des MPE et PME a conduit à la mise en place d’un important dispositif d’appui comprenant : - des lignes de crédit domiciliées auprès des banques et de certains SFD ; - des projets de financement direct (maintenant abandonnés compte tenu de leurs mauvaises performances et de leur effet négatif sur le secteur financier) ; - des fonds de contrepartie apportant généralement des ressources à des intermédiaires financiers de proximité pour accroître leurs fonds de crédit (prêts) et améliorer leurs capacités techniques (subventions) ; - des fonds de garantie qui sont des mesures incitatives en direction des intermédiaires financiers pour prendre en charge une part plus ou moins importante des impayés sur les crédits octroyés.

109. Ces mesures comportent des forces et des faiblesses et, de manière générale, elles n’ont pas entraîné une rencontre durable et efficiente de l’offre de financement et de la demande des entrepreneurs (MPE et PME).

110. Les SFD répondent aujourd’hui de manière adaptée au besoin de financement de la MPE, que ce soit les mutuelles d’épargne et de crédit (MEC) isolées ou en réseau, les groupements République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 21 d’épargne et de crédit (GEC), ou les IMF signataires de convention. En effet, ces SFD octroient des volumes de prêts, des durées et des taux d’intérêt qui prennent généralement en compte le souci de faire accéder les MPE au crédit, le souci de les amener à accroître leurs activités au fur et à mesure qu’elles obtiennent de nouveaux crédits, le souci de prendre en compte toutes leurs catégories de besoins tant social qu’économique et leur propre souci de viabilité et de pérennité financière.

111. Par contre, les SFD sont peu présents dans le financement des besoins de la PME. A ce jour, seule l’ACEP a commencé à prendre en compte les besoins de ce segment de marché, mais ceci repose moins sur une volonté de financer systématiquement les PME – du moins à ce jour - que d’éviter la perte d’une partie de sa clientèle la plus dynamique et la plus solvable et qu’elle a accompagné tout au long de son évolution de l’état de micro-entreprise vers la PME. Les autres réseaux tels que l’UM-PAMECAS et le CMS l’ont inclus dans leur plan de développement et envisagent d’y intervenir à court terme.

112. La faible intervention des SFD dans le financement de la PME trouve son explication notamment dans : - la structure des ressources des SFD qui sont généralement constituées par les dépôts à vue des membres/clients, ce qui limite leur capacité de transformation ; - le faible niveau de capitalisation des SFD : en dehors de l’ACEP, les SFD ne disposent que d’un faible capital social (généralement constitué par les parts sociales des membres) ; - le manque de relations commerciales entre le secteur bancaire et le secteur de la microfinance, le premier ignorant généralement le second – à quelques exceptions près - et l’assimilant à un secteur peu viable, trop risqué, et porté par des idées plus sociales qu’économiques ; cette mentalité connaît cependant une évolution favorable, notamment du fait de la concurrence entre banques sur un marché de plus en plus étroit.

113. Le "chaînon manquant" du financement des PME ne devrait pas être perçu comme une structure per se qui viendrait s’ajouter au paysage financier et bancaire actuel, mais plutôt une triptyque Banques-SFD-Mécanismes innovants intervenant à différents niveaux. 3.7. Relations entre Banques et SFD

114. Avant 1995, les relations banques – SFD étaient timides voire inexistantes. Par la suite, avec la mise en place d’un cadre légal et réglementaire des SFD et les instructions de la BCEAO, ainsi que le développement et la bonne santé du secteur bancaire, les relations des SFD avec le système bancaire se sont améliorées.

115. De façon générale, les banques s’intéressent à la captation des épargnes mobilisées par les SFD, jouant pour ceux-ci le rôle de gage de sécurisation des dépôts.

116. Plus de 70% des SFD ont ouvert des comptes dans des banques. S’agissant des relations continues entre IMF et banques, la CNCAS occupe la première place avec des liens très anciens et suivis avec près de 40% des institutions de microfinance, aussi bien en milieu urbain que rural.

117. L’intérêt croissant des banques commerciales pour le secteur de la microfinance devrait se matérialiser, dans les années à venir, par la création de succursales ou de départements spécialisés en microfinance. Dans ce cadre, les banques devront améliorer leur connaissance des acteurs et des besoins du secteur de la microfinance. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 22 3.8. Appuis au secteur 3.8.1. Principaux programmes des bailleurs de fonds

118. La plupart des bailleurs de fonds bilatéraux et multilatéraux interviennent dans le secteur. Chaque grand réseau dispose d’un bailleur de fonds principal. On peut citer : la France pour le CMS, le Canada pour l’UM-PAMECAS, l’USAID pour l’ACEP, la Belgique pour le REMEC Niayes, etc. Pour d’autres, même après le retrait du bailleur de fonds, l’empreinte demeure : c’est le cas de l’ACEP avec l’USAID.

119. De plus en plus, des fonds de contrepartie sont orientés vers le financement du secteur de la microfinance (Fonds de contrepartie Sénégalo – Belge par exemple) mais leurs modalités devront être plus flexibles pour les rendre accessibles à la clientèle des SFD. 3.8.2. Appuis techniques

120. Avec l’appui financier des Bailleurs de fonds, des ONG internationales pour la plupart et des Opérateurs techniques essentiellement du champ francophone ont contribué au développement du secteur et à sa professionnalisation. 3.8.3. Actions et programmes de formation

121. Au Sénégal, l’essentiel des sessions de formation au profit des IMF a démarré avant 1995 avec les sessions dispensées par le CONGAD en collaboration avec le MEF (la cellule AT/CPEC), le PAMECAS sur financement de l’ACDI. Elles se sont intensifiées à partir de l’année 2000, grâce notamment au Programme "DynaEntreprises" de l’USAID et au Programme de renforcement des capacités des institutions de microfinance en Afrique Francophone (CAPAF) du CGAP.

122. Les prestataires de services de formation sont assez diversifiés. Les ONG viennent en première position, suivies des cabinets de microfinance et des prestataires individuels. Il faut y ajouter les structures de formation et de démultiplication internes à des réseaux d’IMF et les autres prestataires.

123. Au niveau des structures de formation internationale au Sénégal, quatre programmes de microfinance sont recensés : l’ENEA, l’ISADE, le CESAG et la FASEG/UCAD. L’ENEA offre un BTS de microfinance depuis 2002, avec une capacité d’offre de 40 étudiants. Les modules dispensées portent sur les aspects suivants : introduction à la microfinance et la législation, comptabilité, management et contrôle des SFD, gestion du crédit et des impayés, développement des produits et services et gestion financière. L’ISADE cible plutôt les cadres de développement et les formateurs en microfinance avec comme thème principal la mise en place, la gestion administrative et financière d’une MEC. Le CESAG se limite pour l’instant à l’organisation de séminaire pour la gestion des IMF, mais il est envisagé l’ouverture d’une filière microfinance en partenariat avec le COFEB dans le cadre du renforcement des capacités des acteurs du secteur. La FASEG de l’UCAD a crée depuis 2008 des Masters 1 et 2 en Microfinance. Des établissements comme l’ISM et l’IAM offrent également des formations diplômantes en microfinance.

124. Au niveau africain et international, 27 structures offrant des services de formation en microfinance sont recensées, soit une représentativité de 33% pour les structures africaines contre 67% pour les structures internationales. Parmi ces structures, l’on note des instituts et département de recherche (4%), des centres de formation (29%), des réseaux d’organisations (22%), des bureaux d’études et cabinet de conseil (11%), des organisations non gouvernementales internationales (15%), des organisations internationales multilatérales République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 23 (4%), des instituts et projets de microfinancement (4%) et une combinaison de ces organismes (3%). La prééminence revient donc aux centres de formation qui sont les spécialistes dans ce domaine puisqu’ils n’incluent pas d’autres activités en dehors de la formation. Les modules dispensés sont variés et portent globalement sur la gestion administrative et financière des IMF.

125. La politique de l’offre est pertinente pour les cadres d’IMF puisqu’ils sont bénéficiaires de la plupart des formations en microfinance dans les structures internationales. Ils sont visés par sept (07) structures internationales contre une (1) en Afrique (le PAMEF). En outre, en Afrique, un projet de master en microfinance est en train d’être élaboré en collaboration avec l’ISPEC (Institution Supérieur Panafricain d’Economie Coopérative). Ce sera une formation diplômante en microfinance, de niveau master, d’une durée d’un an et qui formera des cadres africains francophones à la gestion des systèmes financiers décentralisés.

126. Les trois thèmes de formation les plus connus sont : la gestion comptable et financière, la gestion du crédit et de l’épargne et la maîtrise des rôles et responsabilités des organes. Pour les formations reçues par les membres bénéficiaires, les modules les plus fréquents retenus sont principalement : Gestion des activités génératrices de revenus et Gestion du crédit.

127. L’état des lieux des besoins en formation des IMF, à l’attention du personnel technique et des élus, est par ordre d’importance, la gestion comptable et financière, le rôle des organes / personnel, l’informatique et la Gestion de l’épargne et du crédit.

128. Les contraintes exprimées au niveau des IMF sont d’ordre organisationnel et financier. En effet, les formations nécessitent un coût que les IMF n’ont pas toujours les moyens de couvrir. Pour lever les contraintes à la formation, les solutions suivantes sont notamment retenues : trouver des bailleurs et partenaires pour le financement des cycles de formation, bien choisir les cibles (niveau d’étude), allonger la durée des formations, traduire les supports de formation en langue nationale, établir des plans d’actions en y intégrant un plan de formation, et organiser des séances de recyclage et de démultiplication. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 24

4. CONTRAINTES ET FAIBLESSES, ATOUTS ET OPPORTUNITES 4.1. Contraintes et faiblesses

129. Le secteur est confronté à un certain nombre de contraintes et souffre de faiblesses susceptibles de freiner son développement : - absence d’une vision, claire et partagée, sur l’évolution du secteur et son positionnement dans l’économie nationale ; - absence de clarification des options stratégiques d’intervention et modes opératoires des IMF et des différents projets offrant des fonds de crédit dans le cadre de la lutte contre la pauvreté ; - inexistence d’un cadre de concertation cohérent des acteurs (IMF, bailleurs de fonds, État, etc.) ; - insuffisante fonctionnalité des dispositifs de surveillance, de contrôle et de suivi interne et externe alors que le secteur se densifie et croît de manière considérable tant au niveau géographique qu’au niveau des opérations au sein des IMF ; - manque de maîtrise du cadre réglementaire par divers acteurs ; - inadéquation du cadre réglementaire à l’organisation et au fonctionnement de certains intervenants ; - absence de professionnalisme de certains intervenants, alors que les exigences en terme de gouvernance interne des IMF et de surveillance du secteur requièrent de plus en plus d’aptitudes techniques pour la collecte, le traitement et la production de données de gestion interne et de contrôle externe sur les IMF ; - propension à créer de nouvelles IMF peu viables au détriment des choix pouvant favoriser la synergie souhaitable avec les réseaux existants et les GEC pour le renforcement et la viabilité du secteur ; - insuffisance de ressources financières adaptées pour la promotion du secteur. 4.2. Atouts et opportunités

130. Cependant, il dispose d'atouts et présente des opportunités que l'on peut résumer comme suit : - le fort dynamisme et l’engouement amorcés par les populations pour créer, à leur profit, plus de structures de proximité ; - la volonté affichée du gouvernement de faire émerger plus que par le passé le secteur pour son articulation à l’économie moderne et notamment au marché financier ; - l’existence, au niveau du Ministère de l’Économie et des Finances qui assure la tutelle financière des SFD, de la Cellule AT/CPEC chargée, avec la Banque Centrale des Etats de l’Afrique de l’Ouest (BCEAO) de la surveillance et du contrôle de la réglementation en matière de création et de fonctionnement des SFD ; - la création du Ministère des PME, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance chargé de promouvoir et de développer le secteur et de traduire en programmes et plan d’action la vision du gouvernement qui est de faire de la microfinance un instrument performant de mobilisation des ressources internes et externes pour contribuer, par des services adaptés, au financement de l’économie ; - la reconnaissance de l’AP/SFD (ex APIMEC) qui d’ailleurs s’est engagée dans un processus de vitalisation après son assemblée générale annuelle tenue en mars 2003 ; - l’existence d’une réglementation uniforme aux pays de l’UEMOA ; - l’engagement des bailleurs de fonds à appuyer davantage les actions de promotion et de surveillance des institutions de base et faîtières. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 25 4.3. Opportunités d'investissement

131. Compte tenu des contraintes et faiblesses identifiées d'une part, et des atouts et opportunités du secteur d'autre part, les investissements qui auront un impact positif sur le secteur devront prioritairement porter sur les grands domaines suivants : - Supervision et contrôle des SFD en vue d'une sécurisation du secteur ; - Promotion du secteur, coordination et concertation entre les acteurs opérationnels et institutionnels ; - Professionnalisation des SFD en vue d'assurer une offre viable et pérenne de produits et services de microfinance notamment en zones rurales ; - Financement et refinancement du secteur permettant la prise en compte des besoins des MPE et PME. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 26

5. POLITIQUE NATIONALE DE MICROFINANCE 5.1. Principes généraux

132. Depuis l’avènement du Groupe Consultatif d’Assistance aux Pauvres (CGAP) en 1995, les bonnes pratiques de microfinance sont largement partagées. L’évolution des théories et pratiques de microfinance a connu une amélioration sensible dans de nombreux pays. La prise de conscience du potentiel de la microfinance pour améliorer les conditions de vie des familles pauvres a suivi une trajectoire progressive. Des innovations ont permis de toucher des catégories démunies de la population tandis que de nouveaux acteurs ont fait leur apparition pour prendre en compte des segments économiques délaissés par le secteur bancaire classique.

133. Partant de la vision à moyen et long termes et de l’objectif final de développement du secteur, la politique nationale de microfinance définit les principes directeurs d’intervention de l’Etat et des différents acteurs ainsi que les grandes orientations de développement de la microfinance.

134. Les intervenants s’accordent sur les principes généraux ci-après : - Rôle prééminent donné au secteur privé et aux SFD dans l’offre de produits et services financiers ; - Non – exécution directe par le Gouvernement de programmes de microfinance ; - Création d’un environnement politique, économique, légal et réglementaire favorisant le développement du secteur ; - Orientation vers le marché pour les politiques financières et de crédit y compris l’intégration au système financier. 5.2. Rôles des acteurs

135. Dans le cadre du respect de ces principes, les rôles et responsabilités des différents acteurs se déclinent ainsi : - les SFD et leurs associations s’engagent à promouvoir une intermédiation financière viable et pérenne ; - le Gouvernement crée un environnement favorisant le développement des marchés financiers et aidant les SFD à développer leur offre ; - les autres intermédiaires financiers tels que les banques et établissements financiers agissent en tant que grossistes envers les SFD ou mettent en œuvre directement des programmes de microfinance conformément à la réglementation en vigueur ; - les ONG et autres structures d’appui apportent une assistance technique en favorisant les relations entre la clientèle et les SFD ; - les bailleurs de fonds fournissent davantage d’appui technique aux SFD et en cas de besoin, des ressources financières, sur la base des plans d’affaires des SFD notamment.

136. Ces principes de base sont renforcés par les bonnes pratiques véhiculées par le CGAP et résumées ci-après : - favoriser la création et soutenir le développement d’institutions viables et permanentes qui visent l’accès à des services durables ; - être à l’écoute des clients et s’engager à leur fournir des services adaptés ; - appliquer des taux d’intérêt sur les prêts permettant aux SFD de couvrir leurs charges ; République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 27 - développer de bons systèmes d’information de gestion (SIG) qui fournissent à temps des informations statistiques et financières fiables ; - établir la transparence dans la diffusion des informations financières ; - favoriser la mobilisation de l’épargne ; - établir et favoriser une gouvernance efficace au sein des SFD ; - encourager les gouvernements à créer un environnement macro-économique favorable au développement de la microfinance ; - investir davantage dans l’assistance technique pour l’émergence d’institutions et leur capitalisation ; - éviter de "réglementer à la hâte" et établir au besoin un cadre réglementaire incitatif. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 28

6. STRATEGIE NATIONALE DE MICROFINANCE 6.1. Justification et bien fondé

137. La SNMF est une démarche concertée de conduire le développement du secteur de la microfinance. Elle vise à rassembler les acteurs autour d’actions aptes à renforcer le secteur et à le développer. Elle constitue un ensemble d’objectifs opérationnels retenus pour mettre en œuvre la politique nationale de microfinance. Elle est la résultante : - d’un diagnostic précis du secteur, de ses forces, faiblesses, menaces et opportunités ; - de la fixation de choix réalistes et concertés ; - de la détermination d’objectifs opérationnels adéquats ; - de la définition claire des rôles et responsabilités de chaque catégorie d’acteurs.

138. Elle s’appuie sur les principes directeurs et les bonnes pratiques, et doit être articulée avec les politiques ou stratégies suivantes visant : - la promotion du secteur financier ; - le développement rural ; - le développement urbain ; - la promotion des micro et petites entreprises ; - la réduction de la pauvreté.

139. La SNMF répond également aux attentes des principaux acteurs : - pour les Institutions de Microfinance, leur association et leur clientèle : il s’agit, de la reconnaissance de leur profession, de la professionnalisation du secteur, de l’application des bonnes pratiques, de la mise en œuvre d’un cadre politique et réglementaire adéquat, afin de développer une offre pérenne, viable et en expansion des produits et services financiers ; - le Gouvernement et les collectivités locales voient dans la SNMF un cadre concret d’appui à la stratégie de promotion des micro et petites entreprises, d’appui au développement et de réduction de la pauvreté et de mobilisation des ressources internes et externes pour le développement ; - la BCEAO voit dans la SNMF une approche concertée des acteurs visant au développement d’un secteur réglementé avec des institutions s’insérant dans le paysage bancaire et financier, contribuant ainsi à l’intégration des marchés financiers nationaux ; - les Bailleurs de Fonds considèrent la SNMF comme un cadre de mise en cohérence et d’augmentation de l’efficacité de leurs interventions et d’application des bonnes pratiques internationalement reconnues visant à la promotion de SFD viables et pérennes ; - les ONG et autres structures d’appui technique voient dans la SNMF une opportunité de mieux prendre en compte les besoins de renforcement des capacités des populations pauvres. Ces principaux acteurs recherchent des impacts sociaux positifs au niveau des clients et des membres des SFD. 6.2. Vision de développement

140. La vision de développement décrit l’image future du secteur que l’ensemble des acteurs partage à un moment donné. Cette projection de l’évolution du secteur constitue la fondation sur laquelle se greffent les objectifs et leurs actions. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 29

141. Au stade actuel du développement du secteur de la microfinance au Sénégal, les principaux acteurs s’accordent, pour les années à venir, sur la vision suivante : "disposer d’un secteur de la microfinance professionnel, viable et pérenne, diversifié et innovant, intégré au secteur financier, assurant une couverture satisfaisante de la demande du territoire et opérant dans un cadre légal, réglementaire, fiscal et institutionnel adapté". 6.3. Objectifs et finalité

142. L’objectif de développement est de favoriser l’accès à des services de microfinance viables et durables à une majorité des ménages pauvres ou à faibles revenus et des micro - entrepreneurs sur l’ensemble du territoire d’ici à 2015, grâce à des SFD viables s’intégrant dans le système financier national.

143. L’accès accru et pérenne aux services financiers contribuera à la réduction de la pauvreté et à la promotion de l’emploi. Il devra permettre aux ménages et aux entrepreneurs d’améliorer leurs revenus et leurs conditions d’existence. 6.4. Objectifs immédiats

144. Quatre (4) objectifs immédiats sont reliés à cet objectif de développement : - L’environnement légal et réglementaire est amélioré et maîtrisé dans un sens favorable au développement sécurisé du secteur ; - le cadre institutionnel favorise une gestion efficiente du secteur et une conduite concertée de la politique sectorielle incluant sa stratégie de mise en œuvre et son plan d’action ; - les SFD sont professionnels et assurent de façon viable et pérenne une offre de produits et services de microfinance, adaptée, diversifiée et en augmentation, notamment dans les zones non encore couvertes ; - le secteur de la microfinance est mieux articulé au secteur bancaire et les SFD répondent de façon adaptée aux besoins des MPE et PME. 6.5. Axes stratégiques

145. Les quatre objectifs immédiats ci-dessus peuvent être traduits en axes stratégiques de développement avec pour chaque axe, des objectifs et actions spécifiques. 6.5.1. Axe stratégique 1 : Amélioration de l’environnement légal et réglementaire pour un développement sécurisé du secteur a) Objectif spécifique 1 : Mettre en œuvre des politiques économiques favorisant de façon optimale le développement de la microfinance

146. Dans le cadre de cet objectif, le Gouvernement veillera à l’application des politiques ou stratégies relatives à la réduction de la pauvreté, à la promotion du secteur privé, des MPE et PME, au développement rural et à la promotion de la femme, de façon à développer une demande solvable pour la microfinance. b) Objectif spécifique 2 : Mettre en place et diffuser du nouveau cadre légal et réglementaire

147. Les actions liées à cet objectif sont les suivantes : - Adoption de la nouvelle Loi par l’Assemblée Nationale et le Sénat ; - Information et formation des différents acteurs à la nouvelle Loi grâce à l’élaboration et à la diffusion de guides et la tenue de sessions de formation ; République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 30 - Clarification, diffusion et respect des conditions fiscales pour le secteur de la microfinance ; - Mise en conformité les SFD avec le nouveau cadre légal et réglementaire révisé ; - Diffusion et mise en application du nouveau plan comptable et du nouveau dispositif prudentiel ; - Mise en œuvre des dispositions rénovées de l’OHADA applicables au secteur. c) Objectif spécifique 3 : Renforcer et adapter la surveillance et le contrôle du secteur

148. La mise en œuvre de cet objectif se traduira par les actions suivantes : - Renforcement des capacités en ressources humaines et matérielles de la Structure Ministérielle de Suivi (SMS) ; - Conduite efficace de missions de contrôle et de surveillance de la SMS, incluant la transformation de la Cellule AT/CPEC en Direction avec des services déconcentrés ; - Mise en place et fonctionnement efficient d’une base de données et d’une Centrale des risques pour le secteur. 6.5.2. Axe stratégique 2 : Offre viable et pérenne de produits et services adaptés, diversifiés et en augmentation, notamment dans les zones non encore couvertes par des SFD professionnels a) Objectif spécifique 1 : Les SFD se professionnalisent

149. Les actions à mettre en œuvre comprennent : - Renforcement des capacités en ressources humaines et institutionnelles des SFD ; - Mise en place de systèmes de contrôle interne et externe performants ; - Appui aux SFD à se doter de SIG adéquats et de plans d'affaires réalistes et opérationnels ; - Amélioration de l'accès des SFD à des services non financiers et en appui technique de qualité ; - Mise en place d’une convention collective spécifique régissant les métiers de la microfinance ; - Amélioration de la qualité des opérations des SFD ; - Encouragement à la mise en réseau des institutions non affiliées. b) Objectif spécifique 2 : L’offre de produits et services financiers est améliorée, diversifiée et étendue à des zones non encore touchées en zones rurales notamment

150. Les actions à réaliser portent sur : - Création des conditions d'amélioration d’une offre viable en produits et services financiers, y compris dans les zones non ou insuffisamment couvertes, notamment en zones rurales ; - Diversification et innovation en matière d'offre pour une adaptation des produits et services à la demande solvable de la clientèle ; - Promotion de l’épargne stable ; 6.5.3. Axe stratégique 3 : Articulation renforcée entre SFD et Banques, favorisant le financement des MPE et PME, et une intégration du secteur de la microfinance au secteur financier Cet axe comprend les objectifs spécifiques suivants : République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 31 a) Objectif spécifique 1 : Les SFD, en relation avec les banques et des investisseurs privés et/ou des bailleurs de fonds, mettent en œuvre des dispositifs pérennes de financement des MPE/PME (Guichets spécialisés, Centres financiers, etc.)

151. Cet objectif comprend notamment les actions suivantes : - Appuis techniques et financiers aux SFD et banques pour le montage des dispositifs ; - Formation des ressources humaines des banques et des SFD ; - Conception et mise en marché de produits adaptés au segment des MPE et PME ; - recherche de financement pour le moyen et long terme. b) Objectif spécifique 2 : Les SFD sont articulés avec les banques commerciales et sont progressivement intégrés aux marchés financiers

152. Cet objectif comprend les actions suivantes : - Renforcement et encouragement à la création de structures financières spécialisées dans le refinancement des SFD ; - Renforcement de la structure financière des SFD ; - Renforcement des relations d’affaires entre les SFD et les banques. c) Objectif spécifique 3 : Des mécanismes facilitant l’accès des PME et des SFD aux différentes sources de financement sont mis en place

153. Cet objectif comprend les actions suivantes : - Développement de sociétés de cautionnement mutuel par les organisations professionnelles ; - Promotion de mécanismes de garanties adaptés pour les SFD. 6.5.4. Axe stratégique 4 : Un cadre institutionnel permettant une gestion articulée et concertée du secteur et de la politique sectorielle a) Objectif spécifique 1 : Renforcer la structuration de la profession

154. Les actions liées à cet objectif comprennent : - Renforcement des capacités de l’AP/SFD en moyens matériels, humains et financiers ; - Dynamisation de l’AP/SFD pour lui permettre d’exercer avec efficacité son rôle de représentation, de moralisation de la profession et de formation de leurs membres. b) Objectif spécifique 2 : Assurer efficacement la promotion du secteur

155. Cet objectif comprend les actions suivantes : - Renforcement de la Direction de la Microfinance en moyens humains, matériels et financiers ; - Institutionnalisation des journées nationales de la microfinance ; - Mise en œuvre d'un Centre de Ressources et de Documentation (CRD) en microfinance ; - L’évaluation des performances des projets/programmes. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 32 c) Objectif spécifique 3 : Gérer et conduire de manière efficiente et concertée la SNMF, en rapport avec les autres stratégies de développement

156. Cet objectif inclut les actions ci-après : - Dynamisation et fonctionnement du Comité National de Coordination (CNC) pour l’opérationnalisation de la politique sectorielle ; - Approbation, exécution et suivi-évaluation de la Lettre de Politique Sectorielle ; - Renforcement de la communication sur le secteur par l’élaboration et la mise en œuvre d’un plan de communication sectoriel. 6.6. Impacts attendus

157. Les principaux impacts attendus de la mise en œuvre de la politique sectorielle sont : - la réduction de la pauvreté : amélioration des revenus des populations pauvres, développement des activités génératrices de revenus, amélioration de la sécurité alimentaire ; - l’atteinte des OMD ; - le développement et la consolidation des MPE ; - la promotion du secteur privé. 6.7. Résultats attendus

158. Les principaux résultats qualitatifs attendus sont : - une maîtrise du cadre légal et réglementaire ; - la professionnalisation des SFD permettant une offre viable et pérenne des services diversifiés sur l’étendue du pays et des innovations en vue d’une adaptation constante aux besoins de la clientèle ; - une amélioration de la collecte de l’épargne ; - une meilleure coordination du secteur ; - des programmes de formation adaptés aux besoins des acteurs ; - une Associations Professionnelle dynamique assurant avec efficacité la représentation de leurs membres et la moralisation de la profession ; - une plus grande articulation SFD/Banques et une intégration progressive des SFD au système financier national.

159. Les résultats quantitatifs estimés en 2013 sont les suivants (Cf. Annexe 3) : - un nombre de bénéficiaires de l’ordre de 800 000 ; - un nombre d’emprunteurs actifs de l’ordre de 432 000 ; - un encours de dépôts de 282 milliards FCFA ; - un volume de crédit atteignant 352 milliards FCFA. 6.8. Mise en œuvre 6.8.1. Quelques principes

160. La mise en œuvre de la politique sectorielle s’appuiera sur les principes clés suivants : - efficacité et pérennité sur la base d’accords liés aux performances pour toutes les actions d’appui financier et technique ; République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 33 - respect des options des SFD et de la conduite privée de leurs opérations en visant la viabilité et la pérennité, en inscrivant les relations contractuelles dans le cadre du renforcement de l’exécution de leurs plans d’affaires ; - s’appuyer d’abord sur les potentialités nationales tant au niveau des appuis techniques que des appuis financiers ; - développer des synergies entre les différents intervenants ; - durabilité et réplication notamment pour les produits d’innovation ; - recherche d’économie d’échelle par une mise en commun des efforts pour appuyer le secteur et développer des appuis profitables au plus grand nombre de SFD. 6.8.2. Le plan d’action

161. Le plan d’action (Cf. Annexe 3 ) définit les résultats, les actions, les modalités, les acteurs, les indicateurs, les moyens de vérification et les suppositions critiques. 6.8.3. Rôles et responsabilités des principaux acteurs

162. Afin d’assurer une mise en œuvre harmonieuse de la politique sectorielle, les principaux acteurs ont les rôles et responsabilités suivants : a) La Direction de la Microfinance (DMF) du MFSNEFMF i. Elle assure la coordination de la politique générale du Gouvernement en matière de microfinance, la promotion du secteur et le suivi des activités et des opérations des intervenants du secteur et l’évaluation des performances des programmes. Dans ce cadre, elle s’assure à tout moment que les mesures prises et les interventions des pouvoirs publics vont dans le sens du renforcement du secteur et sont en cohérence et en harmonie avec la Politique Sectorielle. Elle travaille en étroite collaboration avec les autres ministères impliqués dans le secteur de la microfinance, notamment le Ministère de l’Economie et des Finances. ii. La DMF assure la gestion du Centre de Ressources sur le secteur. Elle gère également le site "Portail Microfinance". iii. Elle convoque et préside les rencontres sur le secteur ; iv. Elle assure le secrétariat du CNC. b) La Cellule AT/CPEC du MEF Conformément à son mandat, l’AT/CPEC assure au nom du MEF la tutelle des SFD. De façon spécifique, cette tutelle comprend : i) la délivrance des autorisations d’exercer ; ii) le contrôle et la supervision des SFD ; iii) le suivi de l’application des recommandations issues des missions de contrôle ; iv) la constitution et la gestion de la base de données sur le secteur. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 34 c) Le Comité National de Coordination (CNC), organe regroupant les représentants des principaux acteurs, notamment l’Etat, les SFD, les ONG, la BCEAO, les bailleurs de fonds, sera chargé de la mise en œuvre de la Politique Sectorielle. A ce titre, il a les principales responsabilités suivantes : i. faire tenir la Table Ronde des Bailleurs de Fonds ; ii. assurer le suivi - évaluation de la mise en œuvre de la stratégie et du plan d’action de la Politique Sectorielle et proposer des mesures d’adaptation, en cas de besoin, en validant les plans annuels de programmation et en analysant les résultats des différents programmes d’appui ; iii. rechercher la cohérence des interventions dans le secteur avec la Politique Sectorielle et dans ce cadre, assurer la supervision des programmes de développement du secteur de la microfinance dès l’approbation du document de Politique Sectorielle ; iv. rechercher la cohérence des interventions dans le secteur avec celle des autres stratégies sectorielles. Le CNC comprend les membres suivants : - un représentant de la Cellule d’Assistance Technique aux Caisses d’Epargne et de Crédit (Cellule AT/ CPEC) ; - un représentant de la Direction de la Coopération Economique et Financière (D.C.E.F.), Ministère de l’Economie et des Finances (MEF) ; - un représentant du Ministère chargé du Plan ; - un représentant de la Cellule de Suivi du Programme de Lutte contre la Pauvreté, Ministère de l’Economie et des Finances (MEF) ; - un représentant de l’Agence principale de Dakar de la Banque Centrale des Etats de l’Afrique de l’Ouest (B.C.E A.O) ; - un représentant de l’Association Professionnelle des Systèmes Financiers Décentralisés (A.P.S.F.D) ou son représentant ; - un représentant de l’Association Professionnelle des Banques - et Etablissements Financiers (A.P.B.E.F) ; - un représentant de la Société Civile : le Président du Conseil des ONG d’Appui au Développement du Sénégal (CONGAD) ou son représentant ; - six représentants des Partenaires techniques et financiers de la Microfinance (désignés par le sous comité, dont ils sont membres); - un représentant de CAPAF ; - un représentant de ADFinance ; - un représentant du PROMER 2 ; - un représentant du PNDL ; - un représentant de PosteFinances ; - Trois (3) représentants respectifs des Réseaux ci-après : CMS, ACEP, PAMECAS; d) L’AP/SFD (ex APIMEC), structure privée corporatiste, a les principales responsabilités suivantes : i. contribuer à la défense des intérêts de leurs membres, en participant aux réflexions sur la mise en œuvre et le suivi de la politique sectorielle, notamment en tant que membres du Comité National de Coordination ; ii. contribuer à la diffusion des pratiques optimales, des standards de performance et de codes de déontologie et au renforcement institutionnel, notamment par la formation auprès des SFD membres ; iii. contribuer à une meilleure connaissance du secteur par la collecte de données quantitatives et qualitatives sur les SFD membres ; République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 35 iv. exécuter les tâches de son ressort conformément au Plan d’action de la Politique Sectorielle. (e) Les bailleurs de fonds doivent inscrire leurs actions dans le cadre de la Politique Sectorielle. Dans ce sens, les bailleurs ont les principales responsabilités suivantes : i. participer en tant que membre du CNC à la mise en oeuvre de la Politique Sectorielle ; ii. prendre part à la Table Ronde et manifester leur intérêt pour des actions ou programmes en cohérence avec la Politique Sectorielle et respectant leurs orientations pour la microfinance ; iii. élaborer conjointement ou seuls des programmes d’appui au secteur soumis à la tutelle du CNC et respectant la synergie et la cohérence décrits dans la Politique Sectorielle ; iv. inscrire globalement leurs interventions dans le secteur dans le cadre de la Politique Sectorielle ; v. tenir le CNC informé de leurs orientations et de leurs objectifs pour le secteur ; vi. prendre part aux réunions du CNC et à celles du sous – groupe des bailleurs de fonds. 6.8.4. Les actions de renforcement des capacités

163. Le renforcement des capacités concernera la DMF, la Cellule AT/CPEC, l’AP/SFD (ex APIMEC), les SFD et le CNC

164. Pour la DMF, les aspects suivants seront concernés : - le développement de son expertise par la formation ; - le financement des équipements et de la logistique ; - le financement des activités de sensibilisation ; - le développement et la gestion d’un centre de ressources (documentation, information, études).

165. Les appuis à la cellule AT/CPEC porteront sur les aspects suivants : - le renforcement des capacités de son personnel par la formation ; - le financement des équipements et de la logistique dans le cadre de la décentralisation de ses activités ; - la gestion de la base de données sur le secteur ; - la mise en œuvre d’une centrale de risques pour le secteur.

166. Les appuis à l’AP/SFD (ex APIMEC) seront fournis sur base de son plan de développement. Les aspects suivants seront concernés : - l’équipement et la logistique ; - l’appui au développement de services des membres ; - la formation des membres ; - le partage et la diffusion des informations ; - l’animation de concertations sur le secteur.

167. Le renforcement des capacités des SFD sera basé sur leur niveau de performance et leur plan d’affaire. Il sera mis en œuvre sur la base de contrats de performance. Les aspects suivants seront privilégiés : - la formation des ressources humaines des institutions (élus et techniciens), pour le développement de leur capacité de gestion et le respect du cadre légal et réglementaire ; - le renforcement des organes de contrôle ; République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action 36 - le développement d’outils méthodologiques et l’acquisition d’outils tels que la conduite des études de marché et le développement de nouveaux produits ; - l’élaboration de plans d’affaires réalistes et opérationnels grâce à la formation, à des appuis techniques ; - l’implantation des SIG, par l’appui technique (analyse de l’existant, identification de logiciels, contribution à l’acquisition de logiciels, la formation, l’acquisition d’ordinateurs…) ; - le développement de nouveaux produits ; - le développement de nouveaux territoires.

168. Pour le CNC, les aspects suivants seront concernés : - appui aux frais liés à son fonctionnement ; - appui à la formation des membres ; - couverture des frais de l’évaluation à mi-parcours, de l’évaluation finale et de l’évaluation d’impact. 6.8.5. Opérationnalisation de la Politique Sectorielle

169. Afin d’opérationnaliser la PSMF, des programmes de développement du secteur de la microfinance sur financement de partenaires au développement (bailleurs de fonds et secteur privé) seront élaborés conformément aux axes stratégiques définis et exécutés durant la période considérée. Placés sous la supervision du CNC, ces programmes comprendront essentiellement les quatre mécanismes suivants : - l’appui institutionnel pour l’octroi de subventions dégressives, sur la base de contrats de performance visant des actions de renforcement institutionnel et d’expansion ; - les dotations ; - les lignes de crédit consenties aux taux du marché ; - les garanties. Dakar, le Le Ministre de la Famille, de la Le Ministre de l’Economie et Solidarité Nationale, de des Finances l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Monsieur Abdoulaye DIOP Madame Awa NDIAYE République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action ANNEXES a

Annexe 1 : Données statistiques des principales institutions au 31 décembre 2007 (données financières en FCFA) SFD CAURIE- CMS ACEP PAMECAS FDEA ASACASE/CPS MECAP INTERCREC DJOMEC U-IMCEC REMECU UMECU MF INDICATEUR Nombre de points de services 100 34 59 14 40 7 3 7 14 23 26 56 (agences et guichets) Membres/Clients 316 303 61 878 305 378 87 656 22 034 14 738 8 653 14 200 9 826 36 420 23 689 42 820 Nombre de femmes 72 629 27 496 161 077 82 506 7 602 14 738 1 443 4 162 4 402 13 584 11 751 12 451 Encours dépôts 53 000 5 604 19 460 1 400 1 278 900 1 815 407 477 1 863 804 4 400 Encours dépôts à terme 5 000 3 316 4 300 - 262 56 17 201 61 68 16 400 Encours crédit (millions) 50 000 24 686 19 250 2 240 1 375 1 658 4 106 402 657 2 679 622 3 400 Situation du Portefeuille à risque 90 1% 3% 2% 5% 5% 0% 3% 3% 0% 7% 10% 9% jours Encours de crédit Micro, Petites et 2 000 7 792 4 180 517 - - - - - 197 - - Moyennes Entreprises (millions) Nombre d'Agents de Crédit 167 45 91 30 11 20 8 - 1 23 - 36 Nombre d'emprunteurs actifs 58 599 23 819 69 287 18 586 4 584 14 146 5 240 1 522 8 934 5 974 3 792 Autonomie opérationnelle 119% 161% 124% - 102% 111% 122% 110% - 113% 174% 103% Résultat retraité (millions) 2 379 2 297 1 099 - 10 34 106 8 53 96 64 22 Total Actif (millions) 84 000 28 458 32 490 - 2 246 2 028 4 741 690 987 3 960 1 294 7 800 Total Fonds propres (millions) 16 000 18 001 7 334 - 246 996 983 17 - 1 007 207 12 République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes b

Annexe 2 : Situation globale du secteur de la microfinance au Sénégal INDICATEURS Situation déc. 05 Situation déc. 06 Situation déc. 07 Situation juin 08 Nombre de points de services 282 345 383 421 (agences et guichets) Nombre de membres – clients 682 949 803 517 943 595 1 022 202 % de femmes bénéficiaires 41% 38% 44% 42% Encours des dépôts (milliards FCFA) 62,438 74 91 104,314 % Dépôt à Terme 13% 12% 14,8% 14,27% Encours de crédit (milliards FCFA) 81,163 90 111 122,742 Total Actif (milliards FCFA) 94,673 123,375 168,700 186,851 Situation du PAR à 90 jours 2,75% 3,81% 2,50% 2,88% Autonomie opérationnelle 123% 129% 125% 121% Taux de capitalisation - - 27% 26,62% Source : Direction de la Microfinance, Rapport sur la situation globale du secteur, juin 2008 (Rapport élaboré sur la base d’un échantillon de SFD représentant pas moins de 90% de l’actif et de l’encours de crédit du secteur) République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes c

Annexe 3 : Estimation de la demande potentielle : période 2005 - 2010 Pour estimer la demande potentielle de crédit, nous avons considéré : - les données de base suivantes : ƒ population totale en 2003 ; ƒ taux de croissance annuel de la population : 2,5% ; ƒ données statistiques des SFD au 31 décembre 2003. - les hypothèses suivantes : ƒ un ménage est composé de 6 personnes et on considère un emprunteur par ménage ; ƒ les trois catégories de clients : clients des Petites et Moyennes Entreprises (MPE), clients des Micro et Petites Entreprises (MPE) et les autres clients ; ƒ le volume de prêt de l’exercice 2003, a permis de déterminer à la fois le prêt moyen par catégorie de client et le poids de chaque groupe de clients par rapport au total des emprunteurs ; ƒ l’épargne qui a évolué à un rythme de 25% l’an au cours de la période 2000-2004 devrait croître de 20% annuellement sur la période 2005 – 2010 ; ƒ enfin, en se référant aux secteurs de microfinance matures d’Afrique, d’Asie et d’Amérique Latine, nous avons considéré qu’un taux d’emprunteurs se situant entre 10 et 20% atteste de la maturité d’un secteur de la microfinance. Tableau : Estimation de la demande potentielle en 2005 et 2010 INDICATEUR 2005 2010 Population totale en 2003 : 10 127 809 - - Taux de croissance démographique annuel : 2,5% - - Population estimée 10 640 529 12 038 782 Nombre de ménages 1 773 422 2 006 464 Taux d'emprunteurs potentiels 10% 20% Nombre d'emprunteurs 177 342 401 293 • Taux de clients PME 5% 10% • Taux de clients MPE 20% 25% • Taux d'autres clients 75% 65% Besoins financiers en FCFA • 10 000 000 / PME 88 671 077 755 401 292 742 472 • 2 000 000 / MPE 70 936 862 204 200 646 371 236 • 200 000 / Autres clients 26 601 323 327 52 168 056 521 Total en FCFA 186 209 263 286 654 107 170 230 Epargne totale 65 625 000 000 163 296 000 00 Taux de satisfaction en crédit : 50% 93 104 631 643 327 053 585 115 Partant de ces données et hypothèses, nous avons établi la demande potentielle pour des taux d’emprunteurs variant entre 10% et 20%. Avec un taux d’emprunteurs variant entre 10% et 20%, et en jouant sur le poids des trois catégories de clients en 2010 (Cf. Tableau), la demande potentielle de crédit sur la période 2005 – 2010 devrait varier entre 186 milliards FCFA et 654 milliards FCFA pour un nombre de clients/emprunteurs entre 177 000 et 401 000. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action d Avec un taux de satisfaction de 50% de cette demande potentielle en 2010 (hypothèse basse), le volume de crédit devrait atteindre 327 milliards FCFA. Suivant cette même méthodologie, une estimation de la valeur des ces principaux indicateurs a été faite pour 2013. Nous présentons les résultats dans le tableau récapitulatif ci-après : Tableau : Estimation de la demande potentielle en 2013 INDICATEUR 2005 2010 2013 Population totale en 2003 : 10 127 809 - - - Taux de croissance démographique annuel : 2,5% - - - Population estimée en 2005 10 640 529 12 038 782 12 964 452 Nombre de ménages 1 773 422 2 006 464 2 160 742 Taux d'emprunteurs potentiels 10% 20% 20% Nombre d'emprunteurs 177 342 401 293 432 148 • Taux de clients PME 5% 10% 10% • Taux de clients MPE 20% 25% 25% • Taux d'autres clients 75% 65% 65% Besoins financiers en FCFA • 10 000 000 / PME 88 671 077 755 401 292 742 472 432 148 000 000 • 2 000 000 / MPE 70 936 862 204 200 646 371 236 216 074 000 000 • 200 000 / Autres clients 26 601 323 327 52 168 056 521 56 179 240 000 Total en FCFA 186 209 263 286 654 107 170 230 704 401 240 000 Epargne totale 65 625 000 000 163 296 000 000 282 175 488 000 Taux de satisfaction en crédit : 50% 93 104 631 643 327 053 585 115 352 200 620 000 Remarque : L’objectif en termes de nombre de membres/clients pour 2010 est de 800 000. Cet objectif a été largement dépassé, le sociétariat se situant à 941 000 au 30 novembre 2007. Le taux de croissance annuel entre 2004 et 2007 est en moyenne de 19%. Si ce taux est fixé à 12%, alors le nombre de membres/clients devrait se situer à 1 856 000 en 2013. Objectifs pour 2013 : • Nombre de membres/clients : 1 856 000 ; • Nombre d’emprunteurs actifs : 432 148 ; • Encours d’épargne : 282 175 488 000 FCFA ; • Volume de crédit : 352 200 620 000 FCFA. République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action e

Annexe 4 : Plan d’action 2008 – 2013 Remarque : En souligné dans la colonne "Acteurs", on a le responsable ou acteur principal Axe stratégique 1 : Amélioration de l’environnement économique, légal et réglementaire pour un développement sécurisé du secteur Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateurs Moyens de vérification Suppositions critiques 1.1.1. Application de politiques ou stratégies Mesures favorables 1.1. Les options, les 1.1.1.1. Analyser les options, Les Pouvoirs publics relatives à la réduction de et défavorables et Documents de stratégies, politiques économiques politiques et stratégies Gouvernement, CNC, adhèrent à la nécessité de la pauvreté (DSRP), à la niveau de Communiqués du et stratégies du concernées et examiner leur Partenaires techniques et Périodiquement mise en cohérence et les promotion des MPE et cohérence des Gouvernement gouvernement cohérence et leur impact sur le financiers (PTF) mesures prises sont PME, au développement politiques et Impacts sur le secteur, contribuent de façon secteur de la microfinance appliquées rural et à la promotion de stratégies optimale au la femme favorisant le développement du développement d’une secteur de la demande solvable en 1.1.1.2. Faire des propositions microfinance produits et services d’amélioration des options, Nombre de CNC, Gouvernement Périodiquement Comptes rendus du CNC - financiers politiques et stratégies, si propositions nécessaire 1.2. Le cadre légal et réglementaire révisé 1.2.1.1 Prendre une part active prend en compte les au processus visant à la révision éléments et défis du cadre légal et réglementaire suivants : la diversité régional en y apportant des Le cadre légal et des interventions, les 1.2.1. Mise en place du enseignements et leçons de BCEAO, Ministères réglementaire Les autorités monétaires et pratiques optimales, la cadre régional légal et l’application de la loi dite concernés, CNC, PTF, Réalisé révisé a été Cadre révisé disponible gouvernement acceptent la sécurisation du secteur, réglementaire révisé PARMEC et de sa convention – Représentants des SFD largement discuté révision une répartition claire cadre dans le contexte du et approuvé des tâches entre la Sénégal et de toutes BCEAO et les structures expériences pertinentes en la de l’Etat, les actes de matière l’OHADA, le référentiel comptable 1.2.1.2. Informer et former les Nombre de guides différents acteurs, notamment BCEAO, Association, Après entrée en publiés et diffusés les SFD et leurs structures professionnelle, Ministère vigueur du Nombre de sessions d'appui, à la nouvelle de l’Economie et des nouveau cadre de formation, Rapports de formation - réglementation grâce à Finances (MEF), Ministère légal et Nombre de l’élaboration et à la diffusion de en charge de la réglementaire participants guides et la tenue de sessions Microfinance, PTF (individus et SFD) de formation République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes f Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateurs Moyens de vérification Suppositions critiques Après entrée en % de SFD en vigueur du conformité avec le 1.2.1.3. Mettre en conformité nouveau cadre Rapport d’inspection des Les instances habilitées ont BCEAO, MEF, Association cadre révisé les SFD avec le cadre légal et légal et instances habilitées les moyens de veiller à la professionnelle Nombre de réglementaire révisé réglementaire (BCEAO, SMS) mise en conformité membres/clients en fonction du correspondant délai fixé Document sur les Après entrée en conditions fiscales Note de diffusion et guide 1.2.1.4. Clarifier, diffuser et Les structures responsables vigueur du rédigé et diffusé Comptes rendus des faire respecter les conditions BCEAO, MEF, Association de la clarification et de la nouveau cadre Nombre séminaires de fiscales pour le secteur de la professionnelle diffusion en ont les légal et d’institutions en sensibilisation et de microfinance capacités et les moyens réglementaire règle avec la formation fiscalité 1.2.1.5. Poursuivre les réflexions et actions en cours de Après entrée en la BCEAO pour un BCEAO, MEF, Association Les instructions vigueur du Les instances habilitées ont rapprochement du dispositif professionnelle, Ministère tiennent compte nouveau cadre Instructions disponibles la volonté de réviser le prudentiel avec les normes de en charge de la des normes légal et dispositif prudentiel gestion internationales Microfinance internationales réglementaire généralement admises dans la profession Le nouveau 1.2.1.6. Contribuer à l’adoption référentiel Les principaux acteurs du référentiel comptable sous la BCEAO, MEF, Association comptable est comprennent les enjeux et Plan comptable supervision de la BCEAO et à professionnelle, Ministère adopté font des contributions 2008 Disponibilité d’un système l’amélioration du reporting et de en charge de la Le plan comptable pertinentes dont les de reporting la transparence financière du Microfinance adopté tient compte autorités monétaires secteur des spécificités de tiennent compte. la microfinance Nombre de guides publiés et diffusés Nombre de manuels révisés, 1.2.1.7. Mettre en application le Après adoption Nombre de sessions Manuels, Guides et nouveau plan comptable et le BCEAO, MEF, Association du nouveau de formation Les SFD ont les ressources rapports de formation nouveau dispositif prudentiel, professionnelle, Ministère plan comptable Nombre de humaines et matérielles Rapports d’inspection et par la diffusion de guides, la en charge de la et du nouveau participants nécessaires à l’application rapports annuels envoyés formation et la révision des Microfinance dispositif Nombre de SFD du nouveau cadre à la tutelle manuels prudentiel appliquant le nouveau plan comptable et le nouveau dispositif prudentiel République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes g Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateurs Moyens de vérification Suppositions critiques 1.2.2.1. Poursuivre et finaliser les discussions et les 1.2.2. Mise en œuvre des Les différents acteurs ont la concertations entre l'OHADA, la Le nouvel Acte dispositions rénovées de OHADA, BCEAO, SFD, volonté d'élaborer un BCEAO et participer à - uniforme est Nouvel Acte Uniforme l'OHADA applicables au Ministères concernés nouvel acte uniforme l'approbation de l'acte uniforme approuvé secteur de la microfinance adapté de l'OHADA sur les coopératives et le mettre en application 1.3. La surveillance 1.3.1.1. Élaborer et mettre en et le contrôle sont œuvre un plan de Renforcement Plan de SMS, Gouvernement, PTF, Plan de renforcement Le Plan est financé et le de la Structure Ministérielle de renforcement renforcés en vue de Structures d’appui 2008-2013 Rapports d’activités de la budget mis en place à Suivi (SMS) en ressources élaboré et mis en la sécurisation du technique SMS temps humaines, matérielles et œuvre secteur financières Existence d’un plan 1.3.1.2. Maintenir un bon niveau de formation de compétence de la SMS par la Nombre d’agents Le turnover des agents de la formation, les échanges SMS, Gouvernement, PTF, Rapports d’activités de la 2008 - 2013 formés par thème SMS est maintenu à un d'expériences avec les autres BCEAO SMS Nombre et qualité niveau raisonnable SMS, la participation aux 1.3.1. Renforcement des des visites formations de la BCEAO, etc. capacités en ressources d'échanges humaines et matérielles Après entrée en Le programme régional est de la SMS 1.3.1.3. Respecter la répartition Définition claire des vigueur du approuvé et la révision des tâches de surveillance entre rôles et Documents relatifs à la BCEAO, SMS nouveau cadre prévoit une répartition des la BCEAO et la SMS en fonction responsabilités de nouvelle Loi légal et tâches entre les structures des nouvelles dispositions chaque structure réglementaire concernées Nombre de guides 1.3.1.4. Diffuser auprès des publiés et diffusés structures de contrôle, la Après entrée en Nombre de sessions La BCEAO, en collaboration méthodologie uniformisée au vigueur du Supports didactiques, de formation avec les Structures sein de l'UEMOA pour la BCEAO, SMS nouveau cadre Rapports de mission; Niveau de ministérielles de suivi, a conduite des contrôles et de la légal et Rapports BCEAO et SMS participation de la développé ces supports surveillance par l’élaboration de réglementaire SMS, Niveau de Guides et la formation maîtrise des formés 1.3.2.1. Muer la Cellule AT/CPEC 1.3.2. Conduite efficace en Direction avec des services Documents y afférent Le gouvernement a la La SMS est érigée de missions de contrôle et déconcentrés, en particulier Gouvernement, MEF, SMS 2008 Organigrammes du MEF volonté de procéder à cette en Direction de surveillance de la SMS dans les zones à forte et de la SMS réorganisation concentration de SFD 1.3.2.2. Poursuivre l’inventaire Exhaustivité de la Rapports des organismes des structures exerçant leurs BCEAO, MEF, Association Permanent et liste dressée et de suivi, de contrôle et de activités sans autorisation et - Professionnelle ponctuel mise à jour surveillance (BCEAO, procéder éventuellement à des périodique SMS) sanctions République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes h Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateurs Moyens de vérification Suppositions critiques Nombre de SFD 1.3.2.3. Assurer le suivi de contrôlés ; l'application de la % des SFD en faute réglementation (en procédant à sanctionnés un contrôle approfondi des % des sanctions Rapports des organismes Les Pouvoirs Publics ont la structures reconnues), de la BCEAO, MEF, Association Permanent et mises en exécution de suivi, de contrôle et de volonté d'appliquer la mise en oeuvre des Professionnelle ponctuelle Nombre de SFD surveillance (BCEAO, réglementation recommandations des missions sous administration SMS) d'inspection et prendre les provisoire sanctions requises en cas de Nombre de retraits besoin d’autorisation d’exercice Nombre et nature des SFD 1.3.3.1. Informer et former les BCEAO, MEF, Association participants. Les partenaires acceptent SFD à une transmission professionnelle, Données de la Centrale Permanent % de portefeuille de participer régulièrement régulière de données fiables partenaires techniques et des risques concerné, qualité et à la Centrale des risques conçues selon les normes SFD régularité des données transmises Nombre et qualité 1.3.3. Mise en place et des visites fonctionnement efficient Accessibilité et d’une base de données et 1.3.3.2. Gérer la base de BCEAO, SMS, SFD, actualité de la base Rapports de missions, PV La SMS a les moyens d’une Centrale des données sur les opérations des Association Permanent de données de rencontres, d’assurer la gestion de la Risques pour le secteur SFD professionnelle Les statistiques du Statistiques du secteur base secteur sont publiées régulièrement Nombre et nature Les résultats de la Centrale 1.3.3.3. Sur la base des des SFD BCEAO, SFD, Association d’information sont initiatives régionales actuelles participants, Données de la Centrale professionnelle, 2008 capitalisés mettre en place, alimenter et % de portefeuille des risques Ministères concernés, PTF L’étude de faisabilité est une Centrale des Risques concerné, qualité concluante des informations République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes i Axe Stratégique 2 : Offre viable et pérenne de produits et services adaptés, diversifiés et en augmentation, notamment dans les zones non couvertes par des SFD professionnels Moyens de Résultat Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification Objectif : 3000 formés dont un minimum de 500 Les SFD sont intéressés à Rapports SFD, Association par an ; ces formations et les d'activités Professionnelle, Qualité des supports participants ont le niveau 2.1.1.1. Former les élus et le Rapports de Ministères en charge de la 2008-2013 pédagogiques, requis personnel des SFD formation Microfinance, PTF, Nombre de formés par Les formations sont Rapports de suivi- structures de formation type, % de formés adaptées aux besoins des 2.1. Les SFD se évaluation appliquant les apprenants professionnalisent connaissances acquises Pourcentage de SFD Rapports et états produisant leurs états financiers financiers dans les délais disponibles, 2.1.1. Renforcement SFD, Association Fonctionnalité des rapports des des capacités en Professionnelle, organes et Nombres de organismes de ressources humaines Les SFD ont la volonté 2.1.1.2. Se doter d'une bonne Structures d'appui Rapports, PV, Comptes suivi, de contrôle et institutionnelles des 2008-2013 d'améliorer leur Gouvernance technique, rendus de réunions et de surveillance SFD gouvernance Ministère en charge de la Existence et respect des Cartographie Microfinance, MEF, BCEAO Manuels de procédures numérisée des SFD Respect des ratios Rapports d’audit prudentiels externe et de Taux de capitalisation Rating SFD, Association Rapports Professionnelle, Nombre et type de SFD 2.1.1.3. Aider les SFD qui le d’activités Structures d'appui engagés dans un souhaitent à mener des Statistiques du Entrée en vigueur de la technique, Ministères 2008-2013 processus de réflexions en vue de leur secteur règlementation concernés, Cabinets transformation transformation Actes d’études et de conseils, institutionnelle administratifs BCEAO Nombre d’appuis Rapports des Nombre et % de SFD organismes de ayant un système de suivi, de contrôle Association contrôle interne 2.1.2. Mise en place de 2.1.2.1. Apporter un appui et de surveillance Les structures d’appui Professionnelle, SFD, performant systèmes de contrôle technique aux SFD pour la mise (BCEAO, SMS) technique et les cabinets Ministères en charge de la 2008-2013 Nombre et % de SFD interne et externe en place d’un système de Rapports d’audits d’audit sont référencés et Microfinance, MEF, disposant d’états performants contrôle interne et externe internes, externes compétents BCEAO, PTF, Cabinets financiers certifiés et de Rating Nombre de missions Rapports d’études d’inspection de la SMS et transversales de la BCEAO SFD, Association 2.1.3. Appui aux SFD à Professionnelle, Les SFD ont la volonté de se doter de SIG 2.1.3.1 Appuyer les SFD à se Structures d'appui Nombre et % de SFD Rapports de développer leurs capacités adéquats et de plans doter de plans d'affaires techniques, Cabinets 2008-2013 ayant un plan d’affaires formation dans ce domaine et ont les d'affaires réalistes et opérationnels d’études, Ministères en à jour et de qualité Plans d’affaires ressources humaines et opérationnels charge de la Microfinance, matérielles pour ce faire PTF République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes j Moyens de Résultat Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification 2.1.3.2. Aider à la mise en Rapports des place de bons SIG, de suivi et Ministères en charge de la organismes de Disponibilité d’une offre de contrôle, par l'appui Microfinance, Association suivi, de contrôle adaptée et performante sur technique et financier à Professionnelle, SFD, Nombre d’appuis et de surveillance le marché l'analyse des besoins, Structures d'appui 2008-2013 Nombre et % de SFD (BCEAO, SMS, L’infrastructurelle l'élaboration des manuels de techniques, Cabinets ayant un SIG adéquat DMF) existante permet un bon procédures, l'identification, d’études Rapports d’Audit traitement des données l'acquisition de logiciels BCEAO et de Rating adaptés et la formation 2.1.4.1. Evaluer l’existant en Ministère en charge de la Une base de données de matière d’offre et de demande Microfinance, SFD, prestataires de services Les SFD et les prestataires Rapport d’étude de services non financiers et Association 2008-2009 non financiers de services collaborent à Base de données d’appuis techniques dans le Professionnelle, Cabinets compétents existe et est l’étude secteur d’études actualisée SFD, Cabinets d’étude, 2.1.4.2. Créer un partenariat Conventions 2.1.4. Amélioration de Association Les SFD et prestataires durable entre SFD et signées l'accès des SFD à des Professionnelle, Ministère 2009-2013 Nombre de prestations sont intéressés à ce prestataires de services non services non financiers en charge de la partenariat financiers Rapports et en appui technique Microfinance, de qualité 2.1.4.3. Favoriser la Structures techniques, Nombre de partenariats Les Structures de collaboration avec les Association mis en œuvre Rapports et formation sont intéressées structures de formation, les professionnelle, Ministère 2008 - 2013 Activités menées Conventions de à développer une expertise Universités, etc. pour la en charge de la Nombre de formateurs partenariat dans le secteur formation de formateurs Microfinance, PTF formés Convention collective 2.1.5. Mise en place Association Rapports 2.1.5.1. Poursuivre et finaliser élaborée et validée Tous les acteurs s’y d’une convention professionnelle, SFD, Etat, 2008 Documents y le processus % d’adhésion à la intéressent collective spécifique BIT et autres partenaires relatifs Convention Manuels de procédures Politiques Nombre de SFD 2.1.6.1. Conduire les d’épargne et de appliquant les pratiques opérations de microfinance SFD, Association crédit optimales 2.1.6. Amélioration de selon les pratiques optimales professionnelle Rapport d'activité, Niveau de rentabilité des la qualité des notamment au plan de la Ministères Permanent états financiers et - SFD opérations des SFD qualité du portefeuille, du BCEAO Rapports des Qualité de portefeuille contrôle et d'une bonne Agences de Rating organismes de /Taux du PAR tarification suivi, de contrôle Niveau de capitalisation et de surveillance (BCEAO, SMS, DMF) Evolution du nombre de 2.1.7.1. Favoriser la réseaux par rapport au 2.1.7. Encouragement structuration progressive des Statistiques du Les conditions requises SFD, Association nombre d’institutions à la mise en réseau institutions non affiliées en secteur pour la mise en réseau (ou professionnelle, 2011-2013 non affiliées des institutions non réseaux émergents ou leur Rapport d’activités l’adhésion à un réseau) Ministères concernés, PTF Nombre d’institutions affiliées adhésion volontaire à un des réseaux sont réunies non affiliées ayant réseau mature adhéré à un réseau République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes k Moyens de Résultat Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification 2.2.1.1. Mener une étude sur 2.2. L’offre de les contraintes relatives au Exhaustivité et produits et services financement des zones non Ministères en charge de la pertinence des Implication/Adhésion de est améliorée, couvertes notamment rurales Microfinance, Association 2008 contraintes identifiées Rapport d'étude toutes les parties diversifiée et et définir les modalités professionnelle, PTF, SFD, Pertinence des solutions prenantes d’atténuation de ces Cabinets étendue à des préconisées contraintes par l'appui à zones non encore l'extension de l'offre touchées Les conditions existent Ministères en charge de la Nombre de pour développer une 2.2.1.2. Mettre en oeuvre les Microfinance, Association recommandations mises Rapports microfinance viable dans recommandations issues de 2009 – 2013 professionnelle, SFD, PTF, en œuvre d’activités les zones concernées et les l’étude Cabinets Taux de pénétration SFD acceptent de saisir ces 2.2.1. Création des opportunités conditions Nombre de contrats d'amélioration d’une Rapports signés offre viable en d’activités des 2.2.1.3. Signer des contrats de Ministères concernés, Niveau de réalisation des produits et services projets et Les conditions sont performance avec des SFD et SFD, Collectivités locales, engagements financiers, y compris 2008 - 2013 programmes incitatives et respectent la assurer le suivi des structures d’appui contractuels dans les zones non ou d’appui viabilité des SFD engagements technique, PTF (Nombre de insuffisamment Rapports de suivi- bénéficiaires, encours couvertes, notamment évaluation d’épargne et de crédit) en zones rurales Rapports Nouvelles agences d’activités des SFD 2.2.1.4. Installer des agences Nouveaux guichets SFD, Autorités locales, Cartographie et guichets dans les zones non 2008 - 2013 Nombre de bénéficiaires Des opportunités existent PTF numérisée ou insuffisamment couvertes Encours d’épargne et de Rapports de suivi- crédit évaluation Nombre de sessions de formation Emprunteurs, SFD, Nombre de bénéficiaires Rapports de Les emprunteurs ciblés ont 2.2.1.5. Renforcer les capacités Cabinets d’études, formés et/ou appuyés formation le niveau requis pour la techniques et managériales des Associations 2008 - 2013 Nombre de visites formation emprunteurs professionnelles d’échanges Rapports Existence de modules et Ministères concernés, PTF % de formés appliquant d’évaluation d’approches adaptés les connaissances acquises 2.2.2. Diversification 2.2.2.1. Appuyer la formation SFD, Ministères en charge Nombre de sessions de Les agents ciblés ont le et innovation en Rapports de des structures techniques de la Microfinance, formation niveau requis pour la matière d'offre pour formation d'appui des SFD et appuyer la Association Nombre de formés formation une adaptation des 2008 - 2013 formation des SFD aux outils professionnelle, % de formés appliquant produits et services à Rapports de suivi- de développement de Structures d’appui, PTF, les connaissances Existence de modules et la demande solvable évaluation nouveaux produits BCEAO acquises d’approches adaptés de la clientèle 2.2.2.2. Développer et diffuser Nombre de nouveaux de nouveaux produits adaptés produits mis en œuvre Rapports SFD, Association Des opportunités à la demande (y compris la Volume et Encours de d'activités professionnelle et 2008 - 2013 d'innovation existent et finance islamique), notamment nouveaux produits Rapport de suivi- Structures d’Appui, PTF intéressent les SFD en zone rurale et en particulier correspondant évaluation pour les femmes et les jeunes Nombre de bénéficiaires République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes l Moyens de Résultat Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification Ministères en charge de la Nombre de SFD primés Rapports du Des opportunités 2.2.2.3. Décerner aux SFD un Microfinance, Association 2009 - 2013 Nombre et types Comité de d'innovation existent et prix à l’innovation Professionnelle, SFD, PTF, d’innovations sélection intéressent les SFD Médias/Presse Nombre d’activités de Les SFD et les populations 2.2.3.1. Sensibiliser les SFD, Association sensibilisation sont réceptifs aux populations et les SFD sur Professionnelle 2008 - 2013 Nombre de participants Rapports campagnes de l'importance de l’épargne Médias/Presse Evolution de l’encours sensibilisation d’épargne 2.2.3. Promotion de l’épargne stable Volume d’épargne stable Evolution de l’encours et Des opportunités Rapports du volume d’épargne d'innovation existent et 2.2.3.2. Offrir des produits SFD, Association d'activités, 2008 - 2013 stable intéressent la clientèle et incitatifs professionnelle Statistiques du Evolution du nombre les ressources pour les secteur d’épargnants dans les mettre en œuvre existent SFD République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes m Axe Stratégique 3 : Articulation renforcée entre SFD et Banques, favorisant le financement des MPE et PME, et une intégration progressive du secteur de la microfinance au secteur financier Moyens de Résultat Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Supposition critique vérification Ministères concernés, Les SFD sont intéressées à ces 3.1.1.1. Capitaliser et évaluer Nombre d’études Rapports d’études et BCEAO, SFD, Structures 2008 - 2013 mécanismes et y trouvent leur les expériences existantes Nombre d’expériences documents d’appui technique, PTF compte 3.1.1.2. Fournir aux SFD et aux Structures d’appui Nombre et qualité des Les SFD sont intéressées à ces banques les appuis techniques techniques, PTF, Ministères 2008 - 2013 Rapports d’activités appuis appuis et financiers requis concernés, SFD Nombre de SFD SFD, Banques,, Ministères touchés 3.1.1.3. Renforcer les capacités concernés, PTF, Association Les SFD sont intéressées à cette Nombre de sessions de Rapports de des ressources humaines des Professionnelle et 2008 - 2013 formation et acceptent de formation, formation SFD et des banques Structures d’appui contribuer aux coûts y relatifs Nombre de Techniques 3.1.1. Appuis aux SFD participants par type 3.1. Les SFD et les et aux banques dans le Nombre de SFD, banques mettent en montage des banques ayant des Rapport d’activités 3.1.1.4. Mettre en oeuvre et œuvre des dispositifs et mécanismes et dispositifs spécifiques des SFD renforcer les mécanismes et SFD, Banques, Structures mécanismes de dispositifs 2008 - 2013 de financement des Données sur le - dispositifs de financement des d'appui technique, PTF financement des MPE et MPE et PME financement des MPE, PME PME Encours de crédit MPE MPE et PME et PME Nombre de nouveaux Entretiens auprès 3.1.1.5. Concevoir et mettre en de produits offerts aux Les SFD et les banques ont le SFD, Banques, Structures des SFD, des marché des produits adaptés 2009 - 2013 PME niveau de professionnalisation d’appui techniques, PTF banques et PME et au segment des MPE et PME Nombre de PME requis PME bénéficiaires Données sur les 3.1.1.6. Rechercher des SFD, Association Montant des Les SFD ont des états financiers ressources financements à moyen et long Professionnelle, Ministères 2008 - 2013 ressources MLT fiables et une bonne qualité de mobilisées par le terme concernés, PTF mobilisées par les SFD portefeuille secteur 3.2.1. Renforcement et encouragement à la Ministère en charge de la Les principaux acteurs création de structures 3.2.1.1 Mener une étude Existence et qualité de 3.2. Les SFD sont Microfinance, MEF, AP/SFD, 2008 Rapport de l’étude s’accordent sur les conclusions financières diagnostic l’étude articulés aux banques SFD, CNC, PTF de l’étude commerciales et sont spécialisées dans le progressivement refinancement des SFD intégrées aux marchés Nombre de SFD ayant financiers 3.2.2. Renforcement 3.2.2.1. Favoriser le renforcé leurs fonds SFD, AP/SFD, BCEAO, MEF, La volonté et les opportunités de la structure renforcement des fonds 2008 - 2013 propres Documents y relatifs PTF existent financière des SFD propres des SFD Niveau de fonds propres 3.2.3.1. Analyser les Les différentes parties Ministère en charge de la 3.2.3. Renforcement contraintes et les opportunités participent à l'étude et les Microfinance, Associations Existence et qualité de des relations d'affaires de développement des 2009 Rapport de l’étude conditions de sa conduite Professionnelles, SFD, l'étude SFD / Banques relations d’affaires entre permettent d'appréhender les Banques, PTF banques et SFD et inter – SFD contraintes réelles République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes n 3.2.3.2. Mise en œuvre des modalités de développement Nombre de Les banques et les SFD sont des relations d'affaires entre Ministères, AP/SFD et 2009 - 2013 partenariats établis Rapport de l’étude intéressés à établir des les banques et les SFD APBEF, Banques, SFD, PTF entre banques et SFD relations d'affaires (transfert, prise de participation croisée, etc.) Qualité des La BCEAO publie régulièrement SFD, AP/SFD et APBEF, informations Monographies des 3.2.3.3. Renforcer la crédibilité les monographies des SFD Ministères concernés, financières SFD de la BCEAO, des SFD par l’amélioration de la 2008 - 2013 La cartographie numérisée des BCEAO, PTF, Structures Nombre de SFD Cartographie transparence financière SFD est actualisée d'appui technique publiant leur numérisée des SFD régulièrement information financière Nombre de 3.2.3.4. Renforcer la confiance SFD, Banques, AP/SFD et concertations Comptes-rendus des mutuelle entre banques et SFD Les banques et les SFD ont la APBEF, Ministères 2008 - 2013 organisées rencontres par des concertations volonté de travailler ensemble concernés, PTF Nombre de Conventions signées périodiques partenariats établis 3.2.3.5. Développer de plates- Les banques et les SFD ont la formes techniques de Banques, SFD, Associations Nombre et qualité des 2008 - 2013 Conventions signées volonté de développer des collaboration entre banques et Professionnelles, plates-formes partenariats SFD 3.3.1. Développement Les organisations de sociétés de 3.3.1.1. Inciter à la création de Organisations professionnelles sont disposées Nombre de sociétés 3.3. Des mécanismes cautionnement mutuel sociétés de cautionnement professionnelles, SFD, 2008 - 2013 Agréments obtenus à créer des SCM créées facilitant l’accès des par les organisations mutuel Ministères concernés Une réglementation régissant PME et des SFD aux professionnelles les SCM existe différentes sources de financement sont mis en place 3.3.2. Promotion de 3.3.2.1. Favoriser la mise en Ministères concernés, PTF, Les banques, établissements mécanismes de Nombre de Conventions de place et/ou le renforcement de AP/SFD, SFD, banques et 2008 - 2013 financiers et SFD acceptent de garanties adaptés pour mécanismes existants garanties mécanismes de garantie établissements financiers partager le risque les SFD République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes o Axe Stratégique 4 : Organisation du cadre institutionnel de manière à permettre une gestion articulée et concertée du secteur et de la politique sectorielle Moyens de Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification 4.1.1.1. Mettre en œuvre le plan de développement de l’AP/SFD, en Présence d’un plan de Les ressources sont 4.1.1. Renforcement tenant compte de la nécessité de développement conforme Plan de mobilisées et disponibles de l’Association fournir à ses membres des services Nombre et qualité des développement pour l’exécution du plan de Professionnelle AP/SFD, SFD, PTF 2008 - 2012 4.1. La structuration de qualité, de développer sa services/activités développés Rapports d'activités développement (AP/SFD) en moyens viabilité financière et de jouer un Contribution au plan de de l'association L’AP/SFD a les compétences de la profession est matériels (locaux, rôle au plan national et sous– financement requises renforcée équipements régional ordinateurs, mobiliers), logistiques Montant de l’appui obtenu (véhicule), humains 4.1.1.2. Contribuer sur la base de Qualité et niveau d'exécution (Direction exécutive) contrats de performance au PTF, AP/SFD, des contrats de performance Rapports d’activités Les ressources sont mises à 2008 -2013 et financiers (budget financement dégressif de ce plan Ministères concernés Evolution du taux de l'association disposition à temps dégressif) de développement d’autosuffisance opérationnelle 4.1.2. Renforcement Régularité dans la tenue des de l’AP/SFD dans son réunions du Conseil rôle de représentation, d’Administration (CA) et de PV des réunions du Les dirigeants de l’AP/SFD de proposition, de 4.1.2.1. Améliorer la gouvernance l’Assemblée Générale (AG) CA et de l’AG ont la volonté d’améliorer la AP/SFD, SFD Permanent régulation, de au sein de l’AP/SFD Evolution du nombre de SFD Rapport d’activité de gouvernance au sein de leur promotion du secteur isolées affiliées l’Association association et de défense des Taux de participation des SFD intérêts de la aux AG profession Documents de Nombre de participations, politiques et 4.1.2.2. Impliquer l’AP/SFD aux Ministères concernés, Nombre et qualité des communiqués du Le gouvernement a la volonté décisions relatives au Permanent AP/SFD propositions de l’AP/SFD Gouvernement, d’associer l’AP/SFD développement du secteur acceptées Rapports d'activités de l'association 4.1.2.3. Veiller à la bonne application du code de déontologie afin de mieux intégrer les Existence d’un Code de Rapports d’activités meilleures pratiques en Les SFD ont la volonté AP/SFD, SFD Permanent déontologie des SFD et de microfinance et d'appliquer la d'appliquer le code Nombre de SFD le respectant l’AP/SFD transparence financière et de gestion par la diffusion des documents et la formation 4.1.2.4 Développer des relations de partenariat avec les Banques par Les associations ont la Nombre et niveau des PV des réunions, des représentations croisées au AP/SFD, APBEF 2008 - 2013 volonté de créer un rencontres rapports d'activités cours des rencontres des partenariat différentes associations 4.1.2.5. Entretenir des relations de Communiqués des Les différentes structures AP/SFD, Ministères Nombre, niveau et qualité de concertation avec les autorités 2008 -2013 rencontres, acceptent de convier concernés participation dans le domaine de la microfinance documents approuvés l’AP/SFD République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes p Moyens de Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification L’AP/SFD a bien identifié les 4.1.2.6. Tisser des alliances structures partenaires, celles régionales et internationales avec Documents de Nombre et qualité des - ci ont la volonté de des associations similaires ou partenariat, AP/SFD, Partenaires 2008 -2013 partenariats tissés, participer et l’AP/SFD a les d'autres organismes dans le sens manifestations, réalisations communes ressources humaines et d'un partenariat mutuellement rapports d'activité matérielles pour mener ces avantageux concertations 4.2.1.1. Doter la DMF de ressources Gouvernement, DMF Rapports d’activités 2008 Dotations mises en place - humaines et de moyens adéquats PTF de la DMF Existence d’un plan de formation 4.2. La promotion 4.2.1. Renforcement 4.2.1.2. Maintenir un bon niveau de Nombre de sessions et qualité Rapports de Les agents de la DMF ont le du secteur est des capacités de la DMF, Gouvernement, compétence de la DMF par la de la formation formation profil adéquat et le turnover assurée Direction de la PTF, Structures 2008 -2013 formation de ses agents et des Nombre de formés par type Rapports d’activités est maintenu à un niveau Microfinance (DMF) du d’appui technique efficacement voyages d’études/d’échanges Nombre de voyages de la DMF raisonnable Ministère en charge de d’études/échanges et la Microfinance participants 4.2.1.3. Etablir et mettre en œuvre un programme de sensibilisation sur les bonnes pratiques, participer Cf. 4.3.3 Cf. 4.3.3 Cf. 4.3.3 Cf. 4.3.3 Cf. 4.3.3 à la diffusion de la réglementation et orienter les implantations 4.2.2.1. Organiser annuellement Rapports d’activités 4.2.2. DMF, PTF, AP/SFD, Nombre de journées des journées de la microfinance Permanent de l’AP/SFD et de la - Institutionnalisation SFD organisées (Cf. 4.3.3) DMF des journées nationales de la Des critères de récompense Rapports d’activités 4.2.2.2. Primer les SFD les plus DMF, PTF, AP/SFD, microfinance Annuel des SFD sont définis et validés de l’AP/SFD et de la performantes (Cf. 4.3.3) SFD Nombre de SFD primés DMF 4.2.3. Mise en œuvre d'un Centre de 4.2.3.1. Doter le CRD de ressources Visite in situ Gouvernement, Ressources et de adéquates pour son Permanent Le CRD est opérationnel Rapport d’activités du - AP/SFD, PTF Documentation (CRD) fonctionnement CRD en microfinance La DMF dispose de ressources 4.2.4. Evaluation des 4.2.4.1. Assurer le suivi des DMF, programmes Qualité des évaluations et Rapports et humaines adéquates. Les performances des évaluations des programmes et les d’appui, Cabinets 2008 -2013 missions documents acteurs adhèrent au principe programmes revues des missions de supervision d’études d'évaluation de performances 4.3.1. Dynamisation et fonctionnement du 4.3.1.1. Elaborer les textes relatifs Entités membres du Pertinence du document Le Gouvernement adopte le Réalisé Document Comité National de aux attributions du CNC CNC proposé texte relatif au CNC Coordination des activités de Rapports des microfinance (CNC) 4.3.1.2. Doter le CNC de ressources Niveau et date de mise en sessions, 4.3. La politique Les ressources sont adéquates pour son CNC Permanent place des ressources (taux de Document de budget sectorielle est gérée mobilisées et mises en place fonctionnement couverture du budget) élaboré et disponible et rapport d’activité République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes q Moyens de Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification et conduite de Nombre et niveau de 4.3.1.3. Tenir des réunions Comptes rendus et PV manière efficiente représentativité des trimestrielles pour assurer une des réunions Les différents acteurs et concertée Dès participants mise en œuvre efficiente de la Qualité et niveau de acceptent de participer aux CNC l’adoption du Pertinence des politique sectorielle, proposer les mise en œuvre des travaux à un niveau texte du CNC recommandations et impact réajustements et impulser le recommandations du représentatif sur l'exécution de la politique développement du secteur CNC sectorielle Dès adoption 4.3.1.4. Organiser des rencontres et Nombre et qualité des Les différents acteurs de la PV des rencontres, séminaires sur des questions CNC rencontres, et incidences sur acceptent de participer à un politique documents produits importantes du secteur le secteur niveau représentatif sectorielle Nombre de groupes 4.3.1.5. Constituer, au besoin, des Comptes rendus des thématiques Les différents acteurs groupes thématiques réfléchissant réunions CNC 2008 - 2013 Nombre de réunions par acceptent de participer à un sur des problématiques Rapports des groupes groupe niveau représentatif importantes du secteur de réflexion Qualité des recommandations Existence d’un plan de Les membres ont la formation 4.3.1.6. Renforcer les capacités des Rapports de compétence de base requise CNC, Ministères, PTF 2008 - 2013 Nombre de sessions de membres du CNC par la formation formation et ont la volonté d'améliorer formations leur niveau Nombre de formés par type 4.3.2.1. Réactualiser le plan 4.3.2. Approbation, Le Gouvernement a la d’action de la Lettre de Politique exécution et suivi- Comité de Pilotage du Qualité du document et Acte d’approbation volonté d'approuver et de sectorielle, y compris le budget, et 2008 évaluation de la Lettre Processus, CNC diligence dans l'approbation du Gouvernement contribuer à la mise en œuvre le faire approuver par les instances de Politique Sectorielle de la Lettre de Politique habilitées 4.3.2.2. Transmettre le plan Nombre et niveau de Documents de d’action et le budget approuvés aux Gouvernement 2008 représentativité des - transmission principaux acteurs destinataires Nombre de projets et Les conditions économiques 4.3.2.3. Mettre en œuvre les Documents de projets programmes d’appui et politiques permettent une Projets et Programmes d'Appui à la DMF, CNC, et programmes 2008 – 2013 Niveau de participation pour bonne exécution du plan Microfinance pour opérationnaliser Gouvernement, PTF Rapport d’activités et la couverture du Plan de d’action de la lettre de la Lettre de Politique d’évaluation financement politique sectorielle Existence d’un manuel de Manuel de suivi- 4.3.2.4. suivi-évaluation évaluation • Elaborer et mettre en œuvre un Régularité des rapports de Rapports de suivi – système de suivi-évaluation du DMF, CNC Continu suivi – évaluation, Nombre de - évaluation Plan d’action de la Lettre de recommandations Rapports d’études Politique Nombre d’études transversales transversales menées • Conduire des missions périodiques de suivi des CNC Périodique Nombre de missions Rapports de missions - réalisations République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes r Moyens de Résultats Actions Modalités Acteurs Délai Indicateur Suppositions critiques vérification 4.3.2.5. Tenir des réunions de suivi – évaluation de la Lettre de CNC, Gouvernement, Comptes rendus et PV 2008 - 2013 Nombre de réunions - Politique et faire les réajustements PTF des réunions nécessaires 2010 pour 4.3.2.6. Procéder à l’évaluation de Nombre et qualité des l’évaluation la mise en œuvre du plan d’action évaluations à mi- Rapports (évaluation à mi-parcours et Nombre de rencontres de CNC, DMF, PTF parcours d’évaluation, - évaluation finale) et tenir des réactualisation 2013 pour Actes des rencontres rencontres de réactualisation Niveau de représentativité des l’évaluation éventuelle de la Lettre de Politique participants finale 4.3.2.7. Evaluer l'impact de la mise Les éléments pour la CNC, Gouvernement, Existence et qualité de en œuvre des actions de la 2015 Rapports d’évaluation conduite de l’évaluation PTF l’évaluation d'impact Politique sectorielle d'impact sont réunis 4.3.3.1. Elaborer et mettre en œuvre un plan de communication sectoriel coordonnant les actions Existence d’un plan de Document de plan de 4.3.3. Renforcement des différentes entités (DMF, SMS, CNC, Structures communication du secteur communication de la communication 2008 – 2013 AP/SFD) et intégrant la traduction d’appui, PTF validé par les acteurs Rapport d’évaluation sur le secteur de la nouvelle réglementation en Niveau d’exécution du plan du plan langues nationales et la diffusion des bonnes pratiques République du Sénégal / Ministère de la Famille, de la Solidarité Nationale, de l’Entreprenariat Féminin et de la Microfinance Document actualisé de Politique Sectorielle de la Microfinance et Plan d’action – Annexes